تتبع تطور الأحداث المالية والاقتصادية الكبرى
رفعت 12 ولاية أمريكية ونقابة الكتاب دعاوى قضائية لمنع اندماج باراماونت وسكاي دانس مع وارنر برذرز ديسكفري، بدعوى حدوث أضرار محتملة. ومع ذلك، تشير التقارير الأخيرة إلى أن تحالف باراماونت وسكاي دانس قد يكون قد نجح في مساعيه للاستحواذ. يواجه الاندماج تدقيقاً قانونياً مكثفاً رغم التقدم المحرز في الصفقة.
دافع جيم كرامر عن مكانة شركة إنفيديا (NVIDIA) الفريدة كأكثر شركة رقائق مملوكة في التاريخ، رافضاً مقارنتها بمنتجي السلع الأساسية، كما أوصى بشركة nLIGHT كشراء مضاربي. وفي الوقت نفسه، ارتفع سهم دولينجو (Duolingo) بنسبة 6.1% بعد نتائجها المالية، بينما وافقت مجموعة إنترسناك (Intersnack) الألمانية على الاستحواذ على أوتز براندز (Utz Brands) مقابل 2.9 مليار دولار. تمثل صفقة الاستحواذ النقدية بالكامل علاوة ضخمة بنسبة 91% فوق سعر السهم الحالي.
ارتفع الدولار الأمريكي في البداية مدفوعاً بزيادة الطلب على الملاذات الآمنة وسط المخاطر الجيوسياسية وتوقعات برفع أسعار الفائدة. وبحلول 20 يوليو، شهدت العملة إشارات متباينة مع ارتفاع عوائد سندات الخزانة واقتراب المواعيد النهائية لفرض رسوم جمركية جديدة. تعكس هذه التحركات استجابة السوق للضغوط الاقتصادية والسياسية المتغيرة خلال هذه الفترة.
رفع محللو RBC Capital السعر المستهدف لسهم جنرال موتورز إلى 94 دولارًا، وسط توقعات بنمو قوي في الأرباح بنسبة 23% لتصل إلى 3.11 دولار للسهم. تتجه الشركة نحو تقرير أرباح الربع الثاني بتقديرات مرتفعة، حيث يتوقع المحللون أن تبلغ ربحية السهم 3.18 دولار مقارنة بـ 2.53 دولار في العام السابق. تهدف جنرال موتورز إلى تعويض مبيعات العلامات التجارية الضعيفة من خلال نمو الإيرادات الرقمية وإعادة الهيكلة في الصين. كما حافظ بنك باركليز على تصنيف 'أداء متفوق'، متوقعاً نتائج تتماشى مع التوقعات أو تتجاوزها قليلاً.
من المتوقع أن تعلن شركتا Steel Dynamics وWintrust Financial عن نمو في أرباحهما خلال الأسبوع المقبل. من المقرر أن تصدر Steel Dynamics نتائجها للربع المنتهي في يونيو 2026 يوم الجمعة، حيث يركز المحللون على المقاييس التشغيلية للشركة. كما ستكشف شركة Domino’s Pizza عن بياناتها المالية في نفس اليوم.
تجاوزت تسليمات شركة تسلا التوقعات بنسبة 18% بوصولها إلى 480,126 مركبة، مما أدى إلى رفع المحللين لتقديرات ربحية السهم بنسبة 8.89% خلال الشهر الماضي. تتوقع وول ستريت نمواً في الأرباح مع مؤشرات ترجح تفوق النتائج الفعلية في تقرير الأسبوع المقبل. وبالتزامن مع ذلك، تستعد شركات كبرى مثل CSX وCME Group وSouthwest Airlines للإعلان عن نتائجها المالية في نفس الفترة.
رفعت مجموعة من المدعين العامين في عدة ولايات أمريكية، بقيادة ولاية كاليفورنيا، دعوى قضائية لمنع الاندماج المقترح بين شركتي وارنر بروس ديسكفري وباراماونت. تهدف هذه الدعوى القضائية لمكافحة الاحتكار إلى عرقلة الصفقة التي تبلغ قيمتها 110 مليار دولار. يأتي هذا التحرك القانوني وسط مخاوف تنظيمية بشأن تأثير الاندماج على المنافسة في السوق.
شهدت أسعار الذهب تراجعاً في بداية الأسبوع نتيجة قوة الدولار الأمريكي واستمرار ارتفاع أسعار الفائدة، مع ظهور مؤشر فني سلبي يُعرف باسم 'تقاطع الموت'. وعلى الرغم من الاستقرار الطفيف ومحاولات التماسك عند مستويات الدعم بنهاية الأسبوع، انخفض الذهب بنسبة 2.5%. ويمثل هذا التراجع الخسارة الأسبوعية الثانية على التوالي للمعدن الأصفر.
من المتوقع أن تعلن شركة ترافلرز (Travelers Companies) عن نتائجها المالية للربع الثاني في 17 يوليو، حيث تباينت تقديرات المحللين قبل الإعلان الرسمي. في حين خفض المحللون توقعات ربحية السهم من 5.33 دولار إلى 4.94 دولار، ارتفعت تقديرات الإيرادات لتصل إلى 11.23 مليار دولار. تعكس هذه المراجعات حالة الترقب في السوق قبيل مكالمة الأرباح المجدولة للشركة.
تواجه شركة أبل تحذيرات بشأن انكماش هامش الربح الإجمالي نتيجة لارتفاع تكاليف مكونات NAND وDRAM، حيث قد يؤدي انخفاض الهامش بنسبة 2% إلى تراجع سعر السهم بنسبة 11%. ورغم هذه المخاوف، يتم تداول سهم AAPL حالياً بالقرب من مستويات قياسية مع ترقب المستثمرين لتقرير أرباح الربع الثالث لعام 2026. ومن المقرر صدور تقرير الأرباح الرسمي في 30 يونيو 2026.
قامت منصة كراكن (Kraken) بتوسيع خدماتها من خلال دعم العملات المستقرة USDT و USDC.e على شبكة Arbitrum لتعزيز سرعة التسوية وخفض التكاليف. كما أطلقت المنصة مجموعة جديدة من عقود الخيارات على عملتي البيتكوين والإيثيريوم. تهدف هذه العقود المبسطة إلى تعزيز الاعتماد الواسع في سوق المشتقات المالية.
أعلنت شركة Bitmine Immersion Technologies أن حيازاتها من عملة الإيثيريوم (ETH) بلغت 5.77 مليون رمز، ما يمثل 4.8% من إجمالي المعروض المتداول. وبهذا الإنجاز، تكون الشركة قد حققت 96% من هدفها الاستراتيجي المتمثل في امتلاك 5% من كافة رموز ETH المتداولة. تُقدر القيمة الإجمالية لأصول الشركة من العملات الرقمية والنقد والأوراق المالية القابلة للتداول بنحو 11.3 مليار دولار، علماً أنه تم إدراج الشركة في مؤشر Russell 1000 للشركات ذات الرأس مال الكبير في يونيو 2026.
يقترب سعر البيتكوين حالياً من منطقة دعم قانون القوة الخاص بشركة فيديليتي بالقرب من مستوى 58,000 دولار. وأشار جوريان تيمر من فيديليتي إلى أن السوق لا يزال يفتقر إلى محفز صعودي رغم وصول السعر إلى مناطق التراكم التاريخية. كما أفادت التقارير أن 40% من إمدادات البيتكوين طويلة الأجل محتفظ بها بخسارة حالياً، وهو مؤشر يشير تاريخياً إلى وصول الدورة إلى القاع.
تستمر جهود الوساطة الإقليمية من قبل قطر وعمان وباكستان لتهدئة التوترات بين طهران وواشنطن، في حين هدد الرئيس ترامب باستهداف منشأة 'جبل المعول' النووية الإيرانية قيد الإنشاء. تشير التقارير إلى أن هذه المنشأة تحت الأرض تهدف لإنتاج 6000 جهاز طرد مركزي متطور سنوياً لكنها لم تدخل الخدمة بعد. وفي تطور لاحق، أبلغت إيران مجلس الأمن الدولي عن استهداف القوات الأمريكية لمحطة نووية في محافظة خوزستان، مؤكدة أن أنشطتها سلمية وتخضع لرقابة الوكالة الدولية للطاقة الذرية.
قامت مجموعة سيتيزنز فاينانشال بإعادة توازن محفظتها الاستثمارية من خلال زيادة حصتها في شركة Lam Research بنسبة 179.3% والاستحواذ على مركز جديد في First Solar، بينما خفضت ملكيتها في Marathon Petroleum وIntuit. بالتوازي مع ذلك، أعلن البنك عن خطط لإغلاق ما بين 100 إلى 120 فرعاً داخل المتاجر، مع الحفاظ على شبكة تضم حوالي 1,000 فرع على مستوى البلاد. كما قرر البنك إنهاء علاقاته مع مشغلي السجون الخاصة CoreCivic وThe GEO Group.
تستعد شركة برولوجيس (Prologis) للإعلان عن نتائج الربع الثاني لعام 2026، مع توقعات بنمو قدره 5% في الإيرادات والأموال من العمليات (FFO)، مدعومة بنسبة إشغال بلغت 95.3% ونمو قوي في الإيجارات. تركز الشركة بشكل استراتيجي على التوسع في مراكز البيانات، والتي تشكل حالياً نصف مشاريعها الجديدة. وفي سياق آخر، رفضت شركة سيجرو (SEGRO) عرض استحواذ ثالث من برولوجيس بقيمة 13.5 مليار جنيه إسترليني، مما دفع الأخيرة لانتقاد استراتيجية الدفاع الخاصة بسيجرو قبل الموعد النهائي لتقديم عرض رسمي.
أعلنت شركة تايوان لصناعة أشباه الموصلات (TSMC) عن نتائج مالية قوية للربع الثاني، حيث بلغت الإيرادات 1.27 تريليون دولار تايواني (39.63 مليار دولار أمريكي)، بزيادة قدرها 36% على أساس سنوي. وتجاوزت هذه النتائج الفعلية توقعات المحللين التي كانت تشير إلى 1.264 تريليون دولار تايواني. ومع تفوق الشركة على توقعات السوق، يوجه المستثمرون أنظارهم الآن نحو تقارير الأرباح القادمة لشركات كبرى مثل يونايتد هيلث وجي إي أيروسبيس.
ارتفعت أسعار النفط وتراجعت العقود الآجلة للأسهم الأمريكية في 12 يوليو عقب ضربات عسكرية متبادلة بين الولايات المتحدة وإيران خلال عطلة نهاية الأسبوع. ويتنازع الطرفان حالياً حول ما إذا كان مضيق هرمز لا يزال مفتوحاً أمام حركة السفن بعد هذه الجولة الأخيرة من الهجمات. تعكس هذه التطورات تصاعد التوترات العسكرية في المنطقة وتأثيرها المباشر على الأسواق العالمية.
تترقب الأسواق نتائج أرباح شركة يونايتد هيلث (UnitedHealth) للربع الثاني، وسط مؤشرات فنية تشير إلى تراجع محتمل للسهم قبل صدور التقرير. ومن المقرر إعلان النتائج قبل افتتاح جلسة الخميس، حيث يطمح المتداولون لوصول السهم إلى أعلى مستوياته منذ عام. حالياً، يكتسب سهم الشركة زخماً مدفوعاً بمراجعات إيجابية لتقديرات الأرباح، بينما تظهر شركة كورتيفا (Corteva) مؤشرات قوية على احتمال تجاوز توقعات الأرباح في تقريرها القادم.
قامت شركة Pittenger & Anderson بزيادة حصتها في شركة Live Nation بنسبة 30.2% خلال الربع الأول، لتصل قيمتها إلى 9.67 مليون دولار. كما شهدت الشركة تدفقات استثمارية إضافية، حيث رفع بنك Fifth Third Bancorp حصته بنسبة 336.3%، واستحدثت ولاية وايومنغ مركزاً جديداً بشراء أسهم بقيمة مليون دولار تقريباً. في ظل وصول ملكية المؤسسات إلى 74.52%، يحافظ المحللون على تصنيف 'شراء معتدل' للسهم مع سعر مستهدف متوسط يبلغ 190.90 دولاراً.
شهدت شركة Global Payments تحركات متباينة من قبل المستثمرين المؤسسيين بعد الإعلان عن نتائج مالية قوية تجاوزت التوقعات بربحية سهم بلغت 2.96 دولار. في حين قامت شركة Manning & Napier بزيادة حصتها بنسبة 31.9%، خفضت شركات كبرى مثل HSBC وBryn Mawr Trust حصصها بشكل كبير رغم الأداء المالي الإيجابي. وحافظ محللو وول ستريت على تصنيف 'الاحتفاظ' للسهم مع سعر مستهدف إجماعي قدره 83.33 دولارًا.
كشفت المفوضية الأوروبية عن خطة عمل للكهربة تهدف إلى رفع حصة الكهرباء إلى 46% من إجمالي استهلاك الطاقة بحلول عام 2040 لتقليل الاعتماد على الغاز. ومن المتوقع أن يحل هذا التوجه محل ثلثي استهلاك الغاز في الاتحاد الأوروبي، مما قد يوفر حوالي 200 مليار يورو من فاتورة استيراد الطاقة. وفي سياق متصل، يدرس الاتحاد الأوروبي تأجيل فرض غرامات على مخالفات انبعاثات الميثان بعد ضغوط من الولايات المتحدة، رغم اعتراضات شركات الطاقة التي تسعى لتعديلات قانونية أوسع.
من المتوقع أن تتضاعف النفقات الرأسمالية لشركة Alphabet في الربع الثاني لتصل إلى 44.9 مليار دولار، مدفوعة بالاستثمارات الضخمة في الذكاء الاصطناعي. يمثل هذا الإنفاق زيادة بنسبة 100% على أساس سنوي، مما يعكس بداية دورة إنفاق واسعة النطاق لشركات التكنولوجيا الكبرى. في غضون ذلك، قفزت الديون المرتبطة بالذكاء الاصطناعي بنسبة 99% خلال العام الماضي، ويترقب المستثمرون تقارير الأرباح القادمة لتقييم حجم هذه التكاليف الرأسمالية.
سجلت صناديق الاستثمار المتداولة للبيتكوين والإيثريوم صافي تدفقات واردة بقيمة 282 مليون دولار في 12 يوليو، مما أنهى سلسلة من التدفقات الخارجة استمرت لثمانية أسابيع متتالية. وتزامن هذا التحسن في الأداء مع محاذاة حركة البيتكوين للذهب، بينما لم يواكب الارتفاع الذي شهده مؤشر S&P 500 خلال الربع الثاني من عام 2026. تعكس هذه البيانات تحولاً ملحوظاً في حركة رأس المال داخل صناديق الأصول الرقمية.
