المعلومات المقدمة على EL7.AI هي لأغراض تعليمية وإعلامية فقط ولا تشكل نصيحة مالية.
| المعيار | النتيجة | التوزيع | القيمة | المتوسط | الترتيب |
|---|---|---|---|---|---|
التقييم | 66 | 18.6x | 20.8x | ضمن الأفضل | |
النمو | 67 | 15.5% | 6.1% | ضمن الأفضل | |
الجودة | 92 | 18.9% | 6.6% | ضمن الأفضل | |
الأمان | 79 | — | 0.7x | ضمن الأفضل | |
عائد رأس المال | 70 | — | 2.02% | ضمن الأفضل | |
الزخم | 1 | -72.4% | 4.1% | ضمن الأدنى | |
المعنويات | 53 | 21 | 3 | حول الوسيط |
تقديرات — أهداف المحلّلين ونموذج DCF مبسّط؛ ليست نصيحة استثمارية.
عشرة مؤشرات أساسية، كلٌّ منها مقارَن بوسيط ومتوسط القطاع — يكشف ما إذا كان السهم رخيصاً أم مبالغاً في تقييمه مقارنةً بشركات نفس القطاع.
تعمل شركة The Trade Desk كمنصة رائدة ومستقلة لشراء الإعلانات الرقمية المبرمجة، حيث توفر للمعلنين والوكالات تقنيات متقدمة لإدارة حملاتهم عبر الإنترنت المفتوح بعيداً عن قيود المنصات المغلقة. تحقق الشركة إيراداتها من خلال تحصيل نسبة مئوية من إجمالي الإنفاق الإعلاني الذي يمر عبر منصتها، مع التركيز بشكل كبير على قنوات التلفزيون المتصل والوسائط الصوتية وإعلانات التجزئة. تتميز الشركة بموقفها الموضوعي، حيث أنها لا تمتلك أي وسائط أو مساحات إعلانية خاصة بها، مما يمنع تضارب المصالح ويجعلها شريكاً موثوقاً لكبرى العلامات التجارية العالمية.
في الربع الأول من السنة المالية 2026، أظهرت الشركة أداءً مالياً قوياً رغم التحديات الاقتصادية الكلية، حيث بلغت الإيرادات 688.9 مليون دولار أمريكي بزيادة قدرها 12% على أساس سنوي. حققت الشركة إجمالي ربح بلغ 506.9 مليون دولار وصافي دخل قدره 40.0 مليون دولار، مما يترجم إلى ربحية سهم تبلغ 0.08 دولار. كما سجلت الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك المعدلة 206 مليون دولار بهامش قوي بلغ 30%. من حيث المزيج الإعلاني، تصدرت إعلانات الفيديو بما في ذلك التلفزيون المتصل بنسبة في أوائل الخمسينيات المئوية، تلتها إعلانات الهواتف المحمولة في أواخر العشرينيات، بينما شكلت الإعلانات الصوتية حوالي 6% وكانت القناة الأسرع نمواً خلال هذا الربع.
يتداول السهم حالياً في نطاق يعكس توقعات النمو القوية مقابل التحديات الاقتصادية الكلية، ويجب تقييمه بالنظر إلى إجماع المحللين الذي يوصي بالشراء بمتوسط سعر مستهدف يبلغ 26.98 دولاراً. مع وجود أعلى هدف سعري عند 53 دولاراً وأدنى هدف عند 11.6 دولاراً، يحتاج المستثمرون إلى موازنة التقييم الحالي مع التزام الإدارة بتحقيق هامش أرباح معدلة قبل الفوائد والضرائب يبلغ 40% لعام 2026. يعتمد تحديد ما إذا كان السهم يتداول بخصم أو علاوة على مدى قدرة الشركة على تجاوز التباطؤ قصير الأجل وتحقيق أهداف المحللين الإيجابية.
الأسعار والمعطيات في النص بتاريخ 2026-07-20؛ السعر اللحظي معروض أعلى الصفحة.
تأثرت توجيهات الربع الثاني لعام 2026، والتي تتوقع إيرادات تبلغ 750 مليون دولار على الأقل، بضغوط الاقتصاد الكلي وعدم الاستقرار الجيوسياسي. لاحظت الإدارة ضعفاً تحديداً في قطاعات السلع الاستهلاكية المعبأة مثل المنزل والحديقة والأطعمة والمشروبات، بالإضافة إلى تأثير الرسوم الجمركية على قطاع السيارات. وعلى الرغم من هذه التحديات، تتوقع الشركة تحقيق أرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك المعدلة بحوالي 260 مليون دولار، مما يعكس مرونة نموذج عملها المالي.
تتبنى الشركة نهجاً متقدماً من خلال التركيز على الذكاء الاصطناعي الوكيل كأداة لتحسين عمليات شراء الإعلانات بشكل جذري. وقد أعلنت مؤخراً عن شراكة استراتيجية مع وكالة Stagwell لإنشاء وتعديل الحملات الإعلانية باستخدام هذه التقنيات المتقدمة. تهدف هذه الخطوة إلى مساعدة المعلنين على معالجة ملايين الفرص الإعلانية في الثانية الواحدة واتخاذ قرارات تسعير واستهداف أكثر دقة وفعالية دون تدخل يدوي مكثف.
يمثل قطاع الفيديو، الذي يشمل التلفزيون المتصل، النسبة الأكبر من أعمال الشركة حيث استحوذ على نسبة في أوائل الخمسينيات المئوية من إجمالي الإيرادات في الربع الأول من عام 2026. تستفيد الشركة من الشراكات العميقة مع ناشرين متميزين مثل Disney و NBCU و Netflix الذين يتبنون نماذج الإعلانات القائمة على المزايدة. هذا التحول المستمر من التلفزيون التقليدي المباشر إلى المنصات الرقمية المفتوحة يعزز من قدرة الشركة على الاستحواذ على حصة أكبر من ميزانيات الإعلان العالمية.
تحليل آلي لأغراض معلوماتية فقط، وليس نصيحة استثمارية.
أطلقت الشركة منتج Audience Unlimited لتعزيز قدرة المعلنين على الاستفادة من بيانات التجزئة الضخمة بطريقة سلسة وفعالة عبر مختلف القنوات. في اختبار حديث أجرته علامة تجارية رائدة في مجال السفر، أدى استخدام هذا المنتج إلى خفض تكلفة الألف ظهور بنسبة 30% وتقليل تكاليف البيانات بنسبة 38%. والأهم من ذلك، أنه حقق زيادة بمقدار 2.7 ضعف في معدل التحويل، مما يثبت القيمة الهائلة للبيانات الموضوعية في تحسين الأداء الإعلاني وتقليل الجهد اليدوي.