| المعيار | النتيجة | التوزيع | القيمة | المتوسط | الترتيب |
|---|---|---|---|---|---|
التقييم | 80 | 6.9x | 17.8x | ضمن الأفضل | |
النمو | 16 | 6.1% | 7.1% | ضمن الأدنى | |
الجودة | 51 | 8.0% | 4.5% | حول الوسيط | |
الأمان | 33 | 5.6x | 2.6x | ضمن الأدنى | |
عائد رأس المال | 72 | 9.58% | 2.12% | ضمن الأفضل | |
الزخم | 65 | 1.7% | 2.9% | حول الوسيط | |
المعنويات | 2 | 1 | 3 | ضمن الأدنى |
عشرة مؤشرات أساسية، كلٌّ منها مقارَن بوسيط ومتوسط القطاع — يكشف ما إذا كان السهم رخيصاً أم مبالغاً في تقييمه مقارنةً بشركات نفس القطاع.
تعمل Triton International Limited في تأجير حاويات الشحن لخطوط الملاحة، وتستمد إيراداتها أساساً من رسوم الاستخدام اليومية لعقود الإيجار، إلى جانب بيع الحاويات المستعملة ورسوم الإصلاح والمناولة المعاد تحميلها على العملاء. وفي الربع 4 من السنة المالية 2022، كان أكثر من 88% من محفظة الإيجار بالقيمة الدفترية موزعاً بين عقود طويلة الأجل وعقود تمويلية، بينما كانت قرابة 60% من الحاويات خاضعة لعقود تمتد طوال دورة حياتها، ما يهدف إلى إبقاء الأصول مؤجرة حتى نهاية عمرها التشغيلي.
في السنة المالية 2025، سجلت Triton إيرادات قدرها 1.2 مليار دولار، وربحاً إجمالياً قدره 2.2 مليون دولار، وصافي دخل قدره 508.4 مليون دولار. وتقارن هذه النتائج بإيرادات قدرها 1.4 مليار دولار، وربح إجمالي قدره 4.3 مليون دولار، وصافي دخل قدره 518.2 مليون دولار في السنة المالية 2024، بما يعني انخفاض الإيرادات بنحو 14% وتراجع صافي الدخل بنحو 1.9%.
أما أحدث نتائج فصلية متاحة، وهي الربع 4 من السنة المالية 2024، فأظهرت إيرادات قدرها 13.0 مليون دولار، وربحاً إجمالياً قدره 944 ألف دولار، وصافي دخل قدره 164.6 مليون دولار. ولا تتضمن القوائم المقدمة توزيعاً قطاعياً للإيرادات، كما أن تجاوز صافي الدخل للإيرادات في هذه الفترة يجعل قراءة الأداء التشغيلي من هذه الأرقام وحدها محدودة ويستدعي الفصل بين نشاط التأجير والبنود الأخرى المؤثرة في الأرباح.
تحليل آلي لأغراض معلوماتية فقط، وليس نصيحة استثمارية.
إجماع المحللين المقدم هو «شراء»، لكن لا تتضمن المعطيات هدفاً سعرياً متفقاً عليه أو نطاقاً مرتفعاً ومنخفضاً للأهداف، كما أن مكرر الربحية غير متاح. ويتراوح نطاق 52 أسبوعاً بين 25.13 و26.57 دولار، وهو نطاق ضيق، إلا أن غياب ربحية السهم وتفاصيل البنود التي تفسر صافي الدخل المرتفع مقارنة بالإيرادات في بعض الفترات يحد من دقة الحكم على التقييم.
الأسعار والمعطيات في النص بتاريخ 2026-09-01؛ السعر اللحظي معروض أعلى الصفحة.
تحقق Triton إيراداتها أساساً من تأجير حاويات الشحن لخطوط الملاحة واحتساب الرسوم وفق الاستخدام اليومي. وتضيف إلى ذلك إيرادات بيع الحاويات المستعملة ورسوم الإصلاح والمناولة التي تعيد تحميل جزء منها على العملاء. وفي نهاية السنة المالية 2022، كان 88% من الأسطول بالقيمة الدفترية على عقود طويلة الأجل أو تمويلية، وبلغ متوسط المدة المتبقية للعقود قرابة 80 شهراً.
سجلت Triton إيرادات قدرها 1.2 مليار دولار وصافي دخل قدره 508.4 مليون دولار في السنة المالية 2025. وبلغ الربح الإجمالي 2.2 مليون دولار، مقارنة مع 4.3 مليون دولار في السنة المالية 2024. وانخفضت الإيرادات بنحو 14% من 1.4 مليار دولار، بينما تراجع صافي الدخل بنحو 1.9% من 518.2 مليون دولار.
كان أكثر من 88% من محفظة الإيجار بالقيمة الدفترية على عقود طويلة الأجل أو تمويلية في نهاية السنة المالية 2022. وكانت قرابة 60% من الحاويات على عقود دورة حياة مصممة لإبقائها مؤجرة حتى نهاية عمرها التشغيلي. وسجلت الشركة نسبة استخدام قدرها 97.6% في الربع 4 من السنة المالية 2022 رغم تراجعها بمقدار 70 نقطة أساس على أساس فصلي.
قدرت الإدارة في مكالمة 14 فبراير 2023 أن أساطيل العملاء كانت تحتوي على فائض يتراوح بين 5% و10% بعد طفرة السنة المالية 2021. وهبطت أسعار الحاويات الجديدة من ذروة قاربت 4,000 دولار إلى نحو 2,150–2,200 دولار، بالتزامن مع انخفاض أسعار الحاويات المستعملة ومعدلات الإيجار. كما أدت زيادة إعادة الحاويات إلى ارتفاع تكاليف التخزين، وساهمت في زيادة المصروفات التشغيلية بمقدار 7.7 مليون دولار في الربع 4 من السنة المالية 2022.
ولّدت Triton أكثر قليلاً من 1.6 مليار دولار من التدفقات النقدية في السنة المالية 2022. وبعد الإنفاق الرأسمالي الإحلالي، قدرت الشركة التدفق النقدي المستقر بنحو 700 مليون دولار، ثم بنحو 545 مليون دولار بعد توزيعات عادية تقارب 160 مليون دولار سنوياً. وأعادت الشركة شراء أكثر من 9.1 مليون سهم خلال السنة نفسها، بما يمثل قرابة 14% من الأسهم القائمة في بدايتها.
لا تتضمن البيانات المقدمة ربحية للسهم في القوائم الأحدث، كما أن مكرر الربحية غير متاح. ويزيد من صعوبة القراءة تسجيل صافي دخل قدره 164.6 مليون دولار مقابل إيرادات قدرها 13.0 مليون دولار في الربع 4 من السنة المالية 2024، ما يشير إلى تأثير بنود لا تشرحها القوائم المختصرة. لذلك يعتمد التقييم المتاح على إجماع «شراء» ونطاق 52 أسبوعاً البالغ 25.13–26.57 دولار، من دون هدف سعري متفق عليه يسمح بمقارنة إضافية.
