| المعيار | النتيجة | التوزيع | القيمة | المتوسط | الترتيب |
|---|---|---|---|---|---|
التقييم | 77 | 8.5x | 17.3x | ضمن الأفضل | |
النمو | 49 | 8.6% | 7.1% | حول الوسيط | |
الجودة | 31 | 3.2% | 4.5% | ضمن الأدنى | |
الأمان | 48 | 4.4x | 2.6x | حول الوسيط | |
عائد رأس المال | 56 | 2.96% | 0.06% | حول الوسيط | |
الزخم | 55 | -8.3% | -1.6% | حول الوسيط | |
المعنويات | 86 | 2 | 3 | ضمن الأفضل |
عائد سندات الخزانة الأمريكية لعشر سنوات 4.96% بتاريخ 2026-10-22. تقديرات محسوبة من بيانات الشركة وأهداف المحلّلين، وليست نصيحة استثمارية.
عشرة مؤشرات أساسية، كلٌّ منها مقارَن بوسيط ومتوسط القطاع — يكشف ما إذا كان السهم رخيصاً أم مبالغاً في تقييمه مقارنةً بشركات نفس القطاع.
تعمل Toyota Motor Corporation في تصنيع وبيع السيارات، وتشمل أعمالها علامتي Toyota وLexus، إلى جانب الخدمات المالية وأعمال سلسلة القيمة المرتبطة بالمركبات. وتعتمد قدرتها على تنمية الأرباح على حجم السيارات المسلّمة، ومزيج الطرازات، والتسعير، وتكاليف الإنتاج؛ وتضع الإدارة المركبات الهجينة في قلب توسعها، مع استمرار الاستثمار في المركبات الكهربائية بالبطاريات والهيدروجين والبرمجيات والروبوتات. كما تستهدف توسيع أعمال سلسلة القيمة لتقليل اعتماد الأرباح على مبيعات السيارات الجديدة، وأشارت إلى نمو أرصدة القروض ضمن نشاط الخدمات المالية.
في الربع 1 من السنة المالية 2027 (المنتهي في 2026-06-30)، بلغ الإيراد بحسب بيانات EL7 مقدار 13.70 تريليون ين، بنمو 11.8% مقارنة بالربع نفسه من العام السابق، وبلغ صافي الدخل 1.50 تريليون ين. وسجل الهامش التشغيلي بحسب حساب EL7 نسبة 7.9%، مقابل 9.5% في الربع 1 من السنة المالية 2026 (المنتهي في 2025-06-30)، ما يكشف أن توسع الإيراد لم يصاحبه تحسن سنوي في الربحية التشغيلية. وبلغ التدفق النقدي التشغيلي بحسب بيانات EL7 مقدار 536.6 مليار ين في الربع 1 من السنة المالية 2027.
يتقدم التحول في مزيج المركبات بوتيرة أسرع من نمو المبيعات الأمريكية الكلية: خلال الربع الثالث من عام 2026 ارتفعت مبيعات Toyota في الولايات المتحدة 1% مقارنة بالفترة نفسها من العام السابق، بينما زادت تسليمات المركبات الكهربائية 28.5% وبلغت حصتها 57.4% من المبيعات. وفي عرض نتائج السنة المالية 2026 بتاريخ 2026-05-08، توقعت الإدارة مبيعات تقارب 6 ملايين مركبة مكهربة في السنة المالية 2027 (المنتهية في 2027-03-31)، منها أكثر من 5 ملايين مركبة هجينة. وتستهدف الحفاظ على حجم المبيعات المجمعة عند 9.6 مليون مركبة في السنة المالية 2027، بمساعدة وصول إنتاج طرازات مجددة مثل RAV4 إلى وتيرته الكاملة، رغم استبعاد Hino Motors من التجميع.
الربع 1 من السنة المالية 2027 (تنتهي 2026-06)
آخر 12 شهراً حتى 2026-06-30
الموعد: 2026-11-05
نمو الإيراد السنوي عند عتبة 11.8% في إعلان الأرباح المتوقع بتاريخ 2026-11-05
الهامش التشغيلي بحسب حساب EL7 عند عتبة 7.9% في إعلان الأرباح المتوقع بتاريخ 2026-11-05
يبلغ وسيط أهداف 7 محللين 179 دولاراً، وهو تقييم يعكس توقعات النمو، بينما تبلغ القيمة بمضاعف الصناعة 154 دولاراً ضمن نطاق من 71 دولاراً إلى 438 دولاراً، على أساس مضاعف مبيعات وسيط قدره 0.6 لدى 30 شركة. تتفق الطريقتان على نطاق مركزي أضيق من نطاق المقارنات الواسع، لكن أهداف المحللين أعلى من القيمة بمضاعف الصناعة لأنها تتضمن توقعات الشركة، بينما تسعّر الطريقة الثانية مبيعات Toyota وفق مضاعفات أقرانها. وتميل أهداف المحللين إلى التفاؤل بطبيعتها، لذلك لا يمثل اختلاف القيم حكماً موحداً على التقييم. ويبلغ متوسط الهدف في إجماع المحللين 179.41 دولاراً مع توصية إجمالية بالحياد.
الأسعار والمعطيات في النص بتاريخ 2026-10-19؛ السعر اللحظي معروض أعلى الصفحة.
بلغ الإيراد بحسب بيانات EL7 مقدار 13.70 تريليون ين في الربع 1 من السنة المالية 2027 (المنتهي في 2026-06-30)، بنمو 11.8% مقارنة بالربع نفسه من العام السابق. لكن الهامش التشغيلي بحسب حساب EL7 بلغ 7.9%، مقابل 9.5% في الربع 1 من السنة المالية 2026 (المنتهي في 2025-06-30). وسجل صافي الدخل 1.50 تريليون ين في الربع 1 من السنة المالية 2027، ولذلك تعطي الأرباح النهائية والهامش التشغيلي صورتين مختلفتين عن الأداء. ويظل الحفاظ على ربحية كل وحدة مباعة اختباراً مستقلاً عن نمو الإيراد.
تستهدف الإدارة أكثر من 5 ملايين مركبة هجينة ونحو 6 ملايين مركبة مكهربة في السنة المالية 2027 (المنتهية في 2027-03-31). وفي الولايات المتحدة، زادت تسليمات المركبات الكهربائية 28.5% مقارنة بالفترة نفسها من العام السابق خلال الربع الثالث من عام 2026، وشكلت 57.4% من مبيعات Toyota. وتربط الإدارة دعم الحجم بوصول إنتاج طرازات مجددة مثل RAV4 إلى وتيرته الكاملة، إلى جانب زيادة قدرات بطاريات ووحدات المركبات الهجينة. كما أقرت باستمرار انتظار عملاء لتسلم سيارات هجينة، ما يجعل القدرة على الإنتاج والتسليم جزءاً أساسياً من تحويل الطلب إلى مبيعات.
تحليل آلي لأغراض معلوماتية فقط، وليس نصيحة استثمارية.
بلغ صافي الدخل 4.64 تريليون ين لآخر 12 شهراً حتى 2026-06-30، مقابل تدفق نقدي تشغيلي بحسب بيانات EL7 قدره 4.13 تريليون ين، يعادل 89% من صافي الدخل للفترة نفسها. وبلغ التدفق النقدي الحر بحساب EL7 (التدفق النقدي التشغيلي ناقص الإنفاق الرأسمالي) لآخر 12 شهراً حتى 2026-06-30 مقدار سالب 1.22 تريليون ين. وتعني هذه الأرقام أن النقد التشغيلي لم يغط الإنفاق الرأسمالي خلال تلك الفترة. وتستمر الإدارة في الاستثمار في المركبات الكهربائية بالبطاريات والهيدروجين وWoven City والقيادة الذاتية، ولذلك تظل تغطية الاستثمار بالنقد التشغيلي مسألة محورية.
في عرض 2026-05-08، توقعت الإدارة ربحاً تشغيلياً قدره 3 تريليونات ين للسنة المالية 2027 (المنتهية في 2027-03-31)، وأوضحت أن الرسوم الأمريكية تضغط على الأرباح. وتضمنت توقعات السنة المالية 2027 أثراً سلبياً لأوضاع الشرق الأوسط قدره 670 مليار ين. ويتكون هذا الأثر من 270 مليار ين مرتبطة بانخفاض حجم المبيعات و400 مليار ين لارتفاع تكاليف المواد في السنة المالية نفسها. وتعمل Toyota مع الموردين على خفض التكاليف وتوطين المشتريات، لكن الإدارة لم تعتبر هذه الإجراءات كافية لتعويض جميع الضغوط.
بلغ إجمالي الدين بحسب بيانات EL7 مقدار 43.66 تريليون ين في نهاية الربع 1 من السنة المالية 2027 (2026-06-30)، مقابل نقد واستثمارات قصيرة الأجل قدرها 10.27 تريليون ين. ولا تشمل المقارنة الأوراق المالية القابلة للتسويق طويلة الأجل، ولذلك لا تمثل قياساً للسيولة الكلية. وأشارت الإدارة في عرض 2026-05-08 إلى نمو أرصدة القروض في نشاط الخدمات المالية، وهو نشاط يجب أخذه في الاعتبار عند فهم التمويل. لكن الأرقام المتاحة لا تفصل الدين بين تصنيع السيارات والخدمات المالية، فلا تتيح نسبته بالكامل إلى أحد النشاطين.