| المعيار | النتيجة | التوزيع | القيمة | المتوسط | الترتيب |
|---|---|---|---|---|---|
التقييم | 86 | 11.8x | 17.3x | ضمن الأفضل | |
النمو | 55 | 20.6% | 7.1% | حول الوسيط | |
الجودة | 78 | 7.3% | 4.5% | ضمن الأفضل | |
الأمان | 78 | 1.2x | 2.6x | ضمن الأفضل | |
عائد رأس المال | 77 | 10.71% | 0.06% | ضمن الأفضل | |
الزخم | 34 | -18.1% | -1.6% | ضمن الأدنى | |
المعنويات | 89 | 7 | 3 | ضمن الأفضل |
الحد الأدنى: قيمة الشركة لو توقف النمو اليوم
عائد سندات الخزانة الأمريكية لعشر سنوات 4.96% بتاريخ 2026-10-22. تقديرات محسوبة من بيانات الشركة وأهداف المحلّلين، وليست نصيحة استثمارية.
عشرة مؤشرات أساسية، كلٌّ منها مقارَن بوسيط ومتوسط القطاع — يكشف ما إذا كان السهم رخيصاً أم مبالغاً في تقييمه مقارنةً بشركات نفس القطاع.
Sanofi شركة أدوية حيوية تعتمد إيراداتها على الأدوية المتخصصة واللقاحات، مع تركيز واضح على علم المناعة والأمراض النادرة وأمراض الدم والأورام. يتصدر Dupixent المحفظة؛ إذ حقق 15.7 مليار يورو في السنة المالية 2025، بينما بلغت مبيعات اللقاحات 7.9 مليار يورو، ووصلت مبيعات الأدوية واللقاحات المطروحة حديثاً إلى 5.7 مليار يورو. وشملت المحركات الأخرى Beyfortus بمبيعات 1.8 مليار يورو وALTUVIIIO بمبيعات 1.2 مليار يورو، إلى جانب إطلاق Qfitlia وWayrilz وNuvaxovid.
في الربع 2 من السنة المالية 2026، سجلت Sanofi إيرادات قدرها 12.3 مليار دولار وربحاً إجمالياً قدره 9.3 مليار دولار، بما يعادل هامشاً إجمالياً يقارب 75.6%. بلغ صافي الدخل 343 مليون دولار، أو نحو 2.8% من الإيرادات، وبلغت ربحية السهم 0.14 دولار. بالمقارنة مع الربع 1 من السنة المالية 2026، ارتفعت الإيرادات من 11.2 مليار دولار، لكن صافي الدخل انخفض من 1.6 مليار دولار وربحية السهم من 0.67 دولار.
على مستوى السنة المالية 2025، أظهرت بيانات القوائم المالية إيرادات قدرها 46.7 مليار دولار وربحاً إجمالياً قدره 33.7 مليار دولار وصافي دخل قدره 7.9 مليار دولار. ووفق الأرقام التشغيلية التي عرضتها الإدارة باليورو، بلغت المبيعات 43.6 مليار يورو ونمت 9.9% بأسعار الصرف الثابتة، واتسع هامش الربح الإجمالي للأعمال 1.8 نقطة مئوية إلى 77.5%، فيما بلغ هامش دخل الأعمال التشغيلي 27.8%. كما حققت الشركة تدفقاً نقدياً حراً قدره 8.1 مليار يورو، يعادل 18.5% من المبيعات.
يبلغ متوسط السعر المستهدف للمحللين 49.5 دولار، ضمن نطاق شديد الضيق بين 49 و50 دولاراً، مقابل إجماع مصنف بالحياد. يقع هذا المتوسط دون أعلى مستوى في نطاق 52 أسبوعاً البالغ 52.68 دولاراً وفوق أدنى مستوى البالغ 40.89 دولاراً؛ ويعكس التقييم توازناً بين رفع توقعات نمو السنة المالية 2026 إلى نحو 10% وبين ضعف صافي ربح الربع 2 من السنة المالية 2026 وبعض إخفاقات المحفظة البحثية، مع عدم توافر مكرر ربحية صالح في المعطيات.
الأسعار والمعطيات في النص بتاريخ 2026-08-26؛ السعر اللحظي معروض أعلى الصفحة.
يمثل Dupixent المحرك الأكبر، إذ حقق مبيعات قدرها 15.7 مليار يورو في السنة المالية 2025، منها 4.2 مليار يورو في الربع 4 من السنة المالية 2025. توسع العقار إلى مرض الانسداد الرئوي المزمن والشرى المزمن العفوي والفقاع الفقاعي، وزاد عدد المرضى بأكثر من 30% خلال السنة المالية 2025. ووفق الإدارة، ظل Dupixent العلاج الحيوي الأكثر وصفاً عبر اختصاصات الجلد والرئة والحساسية والأنف والأذن والحنجرة.
بلغت الإيرادات 12.3 مليار دولار والربح الإجمالي 9.3 مليار دولار في الربع 2 من السنة المالية 2026، بما يعادل هامشاً إجمالياً يقارب 75.6%. بلغ صافي الدخل 343 مليون دولار وربحية السهم 0.14 دولار، مقابل 1.6 مليار دولار و0.67 دولار في الربع 1 من السنة المالية 2026. وفي 5 أغسطس 2026، وصفت التغطية الإخبارية النتائج بأنها دون توقعات المحللين.
في 30 يوليو 2026، رفعت Sanofi توقعاتها إلى نمو مبيعات يقارب 10% في السنة المالية 2026، مع نمو ربحية السهم الأساسية بوتيرة أسرع من المبيعات. كان توجيه 29 يناير 2026 يستهدف نمواً مرتفعاً من خانة الآحاد للمبيعات ونمواً أسرع قليلاً لربحية السهم للأعمال، قبل التحديث اللاحق. ويقارن ذلك بنمو مبيعات تشغيلي بلغ 9.9% بأسعار الصرف الثابتة في السنة المالية 2025.
تحليل آلي لأغراض معلوماتية فقط، وليس نصيحة استثمارية.
حقق Beyfortus مبيعات قدرها 1.8 مليار يورو في السنة المالية 2025، بنمو 9.5%، وأصبح متاحاً في أكثر من 45 دولة. وقالت Sanofi إنه حمى أكثر من 11 مليون رضيع وساهم في تجنب ما يقدر بنحو 200 ألف حالة دخول إلى المستشفى، مع فعالية واقعية بين 87% و98%. أما ALTUVIIIO فبلغ مبيعات قدرها 1.2 مليار يورو في السنة المالية 2025، ليصل إلى مستوى الدواء ذي المبيعات المليارية.
سجلت Sanofi خلال السنة المالية 2025 اثنتي عشرة قراءة من المرحلة الثالثة وخمس عشرة قراءة من المرحلة الثانية، وأضافت عشرة جزيئات إلى المرحلة الأولى، منها ثلاثة علاجات جينية. تشمل المحفزات المحددة للنصف الثاني من 2026 نتائج AQUA وESTUARY لعقار amlitelimab، إضافة إلى بيانات تخص lunsekimig وvenglustat. في المقابل، أخفقت دراسة PERSEUS لعقار tolebrutinib في تحقيق هدفها الأساسي، ولن تتابع الشركة تقديمه تنظيمياً لعلاج التصلب المتعدد الأولي المترقي.
يصنف إجماع المحللين سهم SNY بالحياد، مع متوسط سعر مستهدف قدره 49.5 دولار. تتراوح الأهداف بين 49 و50 دولاراً فقط، وهو نطاق ضيق، بينما يبلغ نطاق 52 أسبوعاً بين 40.89 و52.68 دولاراً. لا تعرض المعطيات مكرر ربحية صالحاً، لذلك ترتكز قراءة التقييم على أهداف المحللين ومتانة نمو Dupixent في مقابل ضعف أرباح الربع 2 من السنة المالية 2026 ومخاطر المحفظة البحثية.