| المعيار | النتيجة | التوزيع | القيمة | المتوسط | الترتيب |
|---|---|---|---|---|---|
التقييم | 50 | 53.4x | 17.8x | حول الوسيط | |
النمو | 48 | 6.2% | 7.1% | حول الوسيط | |
الجودة | 44 | 3.9% | 4.5% | حول الوسيط | |
الأمان | 82 | 0.3x | 2.6x | ضمن الأفضل | |
عائد رأس المال | 26 | 1.13% | 2.12% | ضمن الأدنى | |
الزخم | 82 | 43.6% | 2.9% | ضمن الأفضل | |
المعنويات | 82 | 11 | 3 | ضمن الأفضل |
تقديرات — أهداف المحلّلين ونموذج DCF مبسّط؛ ليست نصيحة استثمارية.
عشرة مؤشرات أساسية، كلٌّ منها مقارَن بوسيط ومتوسط القطاع — يكشف ما إذا كان السهم رخيصاً أم مبالغاً في تقييمه مقارنةً بشركات نفس القطاع.
تعمل Schneider National عبر منصة نقل متعددة الوسائط تجمع بين النقل بالشاحنات، والنقل المخصص بعقود متعددة السنوات، والنقل متعدد الوسائط بالسكك الحديدية، والخدمات اللوجستية والوساطة. وتحقق الشركة إيراداتها من تشغيل أسطولها وخدمة العقود المخصصة، وتحويل الشحنات البرية إلى السكك الحديدية، وإدارة الشحنات عبر شبكة ناقلين خارجيين؛ وفي الربع 2 من السنة المالية 2026 بلغت الإيرادات باستثناء رسوم الوقود 628 مليون دولار للنقل بالشاحنات، و262 مليون دولار للنقل متعدد الوسائط، و376 مليون دولار للخدمات اللوجستية.
وفق بيانات EDGAR، سجلت Schneider National في الربع 2 من السنة المالية 2026 إيرادات قدرها 1.6 مليار دولار وصافي دخل 49.7 مليون دولار وربحية سهم 0.28 دولار، بما يعادل هامش صافي دخل محسوب يقارب 3.1%. وبالمقاييس المعدلة التي عرضتها الإدارة في 30 يوليو 2026، بلغت الإيرادات باستثناء رسوم الوقود 1.3 مليار دولار بزيادة 4%، وارتفع الدخل التشغيلي المعدل 29% إلى 73 مليون دولار، وتحسن معدل التشغيل المعدل 110 نقاط أساس، فيما بلغت ربحية السهم المعدلة 0.29 دولار مقابل 0.21 دولار في الربع 2 من السنة المالية 2025.
كان التحسن واسعًا عبر القطاعات: ارتفع الدخل التشغيلي للنقل بالشاحنات 28% إلى 51 مليون دولار مع معدل تشغيل 91.8%، وارتفع دخل النقل متعدد الوسائط 14% إلى 18 مليون دولار رغم انخفاض إيراداته 1%، بينما بلغ دخل الخدمات اللوجستية 12 مليون دولار بعد نمو إيرادات القطاع 11% إلى 376 مليون دولار. كما ارتفعت الأرباح بأكثر من الضعف مقارنة بالربع 1 من السنة المالية 2026، عندما أظهرت بيانات EDGAR صافي دخل قدره 20.4 مليون دولار وربحية سهم 0.12 دولار، ما يوضح أثر التسعير والإنتاجية وبرنامج خفض التكاليف البالغ 40 مليون دولار.
تحليل آلي لأغراض معلوماتية فقط، وليس نصيحة استثمارية.
إجماع المحللين على SNDR محايد، بمتوسط هدف 38.5 دولار ونطاق شديد الضيق بين 38 و39 دولارًا، ما يشير إلى تقارب التقديرات أكثر مما يشير إلى قناعة صعودية واسعة. يقع متوسط الهدف على مسافة تقل عن 2% من قمة نطاق 52 أسبوعًا البالغة 39.27 دولار، في حين يمتد النطاق إلى قاع قدره 20.11 دولار، ولذلك يرتكز مبرر التقييم على تحقق ربحية السهم الموجهة للسنة المالية 2026 البالغة 0.90–1.10 دولار واستمرار تعافي أسعار الشحن رغم مخاطر الطلب والسائقين وخسارة العميل الكبير.
الأسعار والمعطيات في النص بتاريخ 2026-08-30؛ السعر اللحظي معروض أعلى الصفحة.
رفعت الإدارة في 30 يوليو 2026 توقعات ربحية السهم للسنة المالية 2026 إلى 0.90–1.10 دولار من 0.70–1.00 دولار. جاء التعديل بعد ارتفاع الدخل التشغيلي المعدل 29% في الربع 2 من السنة المالية 2026 وتحسن ربحية السهم المعدلة إلى 0.29 دولار من 0.21 دولار. كما تستند التوقعات إلى استمرار خروج السعة من السوق والتقدم في برنامج خفض التكاليف البالغ 40 مليون دولار، مع إدراج سيناريوهات مختلفة للطلب وتوافر السائقين.
حقق قطاع النقل بالشاحنات أكبر دخل تشغيلي، إذ بلغ 51 مليون دولار بزيادة 28%، وتحسن معدل التشغيل إلى 91.8%. داخل القطاع، ارتفع إيراد الشبكة باستثناء رسوم الوقود 8% وارتفع الإيراد الأسبوعي لكل شاحنة 16%. وفي الوقت نفسه، حققت الخدمات اللوجستية أسرع نمو في الإيرادات بنسبة 11% إلى 376 مليون دولار، مدعومة بالمشروعات الممتازة والتعرض الأعلى للسوق الفورية.
قالت الإدارة في 30 يوليو 2026 إن الأسعار الفورية كانت أعلى بنحو 15% من الأسعار التعاقدية، وإن تجديدات أسعار الشبكة حققت زيادات متوسطة من خانتين خلال الربع 2 من السنة المالية 2026. تستخدم الشركة التعرض للسوق الفورية والمناقصات المصغرة وتقنيات اختيار الشحنات لالتقاط الزيادة في السعر. ويمكن أن يمتد الأثر إلى النقل المخصص والنقل متعدد الوسائط عبر تجديد العقود وقرارات تخصيص الشحنات في النصف الثاني من السنة المالية 2026.
أفادت الإدارة في 30 يوليو 2026 بأن فقدان عميل كبير في النقل المخصص سيصبح أكثر وضوحًا في النصف الثاني من السنة المالية 2026. لم تقدم الشركة قيمة رقمية للأثر، لكنها أكدت إدراجه ضمن نطاق توقعات ربحية السهم البالغ 0.90–1.10 دولار. وتعمل Schneider National على تحسين جودة محفظة العقود وإعادة توزيع الموارد نحو فرص أعلى عائدًا، بعد بيع حلول تشمل أكثر من 500 شاحنة منذ بداية السنة المالية 2026 حتى نهاية الربع الثاني.
في 30 يونيو 2026، بلغت الديون والتزامات الإيجار 397 مليون دولار، مقابل 293 مليون دولار من النقد وما يعادله، وكانت رافعة صافي الدين 0.2 مرة. أعادت الشركة قرابة 35 مليون دولار إلى المساهمين في صورة توزيعات منذ بداية السنة المالية 2026 حتى نهاية الربع الثاني. كما وجهت صافي إنفاق رأسمالي بين 350 و400 مليون دولار للسنة المالية 2026 لتحسين عمر أسطول الجرارات والاستثمار في سعة النقل المحلي والمعدات المتخصصة.
أصبحت سعة النقل المحلي بالشاحنات القيد الرئيسي للنقل متعدد الوسائط في الربع 2 من السنة المالية 2026، رغم تسجيل تسعة أرباع متتالية من نمو الطلبات. رفضت الشركة ملاحقة نمو كان سيتطلب استخدام سعة خارجية مكلفة من دون تسعير يحقق عائدًا مناسبًا، ولذلك انخفضت إيرادات القطاع 1% إلى 262 مليون دولار. ومع ذلك، ارتفع الدخل التشغيلي 14% إلى 18 مليون دولار، وتتجه تجديدات الأسعار من نسبة منخفضة إلى نسبة متوسطة من خانة الآحاد بما قد يدعم إضافة السعة.
