| المعيار | النتيجة | التوزيع | القيمة | المتوسط | الترتيب |
|---|---|---|---|---|---|
التقييم | 71 | 15.7x | 17.8x | ضمن الأفضل | |
النمو | 18 | -1.6% | 7.1% | ضمن الأدنى | |
الجودة | 46 | 8.0% | 4.5% | حول الوسيط | |
الأمان | 56 | 3.8x | 2.6x | حول الوسيط | |
عائد رأس المال | 54 | 2.56% | 2.12% | حول الوسيط | |
الزخم | 94 | 17.7% | 2.9% | ضمن الأفضل | |
المعنويات | 61 | 7 | 3 | حول الوسيط |
تقديرات — أهداف المحلّلين ونموذج DCF مبسّط؛ ليست نصيحة استثمارية.
عشرة مؤشرات أساسية، كلٌّ منها مقارَن بوسيط ومتوسط القطاع — يكشف ما إذا كان السهم رخيصاً أم مبالغاً في تقييمه مقارنةً بشركات نفس القطاع.
تعمل Penske Automotive Group عبر نموذج متنوع يجمع بين بيع السيارات الجديدة والمستعملة، وخدمات الصيانة وقطع الغيار، وتجزئة الشاحنات التجارية، إلى جانب حصتها في Penske Transportation Solutions وأعمال المركبات التجارية وأنظمة الطاقة في أستراليا. باعت الشركة خلال الربع 2 من السنة المالية 2026 نحو 125 ألف سيارة جديدة ومستعملة وأكثر من 5,400 شاحنة تجارية، بينما تستفيد من إيرادات البيع وهوامش الخدمات وقطع الغيار ودخل حقوق الملكية من Penske Transportation Solutions. وشكل النشاط الدولي جزءاً مهماً من المزيج بإيرادات بلغت 3.2 مليار دولار، في حين حققت Premier Truck Group إيرادات قدرها 928 مليون دولار وربحاً إجمالياً قدره 143 مليون دولار.
في الربع 2 من السنة المالية 2026، ارتفعت الإيرادات 6% إلى 8.5 مليار دولار، وبلغ الربح الإجمالي وفق بيانات EDGAR نحو 1.4 مليار دولار، بما يعادل هامشاً إجمالياً يقارب 16.5%. وصل صافي الدخل إلى 260.4 مليون دولار وربحية السهم إلى 3.96 دولار، مقارنة بصافي دخل 234.5 مليون دولار وربحية سهم 3.56 دولار في الربع 1 من السنة المالية 2026. تضمنت النتائج مكسباً بنحو 30 مليون دولار من بيع وكالات؛ وبعد استبعاده، بلغ صافي الدخل المعدل 238 مليون دولار وربحية السهم المعدلة 3.62 دولار.
بلغت إيرادات الاثني عشر شهراً المنتهية في 2026 نحو 32.9 مليار دولار، مع ربح إجمالي 5.3 مليار دولار وصافي دخل 936 مليون دولار وربحية سهم 14.24 دولار تقريباً، مقابل إيرادات 31.8 مليار دولار وصافي دخل 935.4 مليون دولار في السنة المالية 2025. داخل الربع، ارتفعت وحدات السيارات الجديدة والمستعملة في المتاجر المماثلة 5%، وزادت إيرادات الخدمات وقطع الغيار في المتاجر المماثلة 2% وأرباحها الإجمالية 3%، مع تحسن هامش هذا النشاط 60 نقطة أساس سنوياً و80 نقطة أساس بالتتابع.
يبلغ متوسط السعر المستهدف للمحللين 208.75 دولارات، ضمن نطاق يمتد من 190 إلى 225 دولاراً، بينما يصنف الإجماع السهم عند «حياد». يقع المتوسط على بعد نحو 8% دون قمة نطاق 52 أسبوعاً البالغة 227 دولاراً، كما يتقارب مع عرض الاستحواذ الأولي غير الملزم البالغ 210 دولارات، وهو ما يجعل نتيجة مراجعة اللجنة الخاصة عاملاً مهماً في التقييم من دون ضمان إتمام الصفقة. ويشير اتساع النطاق بين 140.12 و227 دولاراً خلال 52 أسبوعاً، إلى جانب ضغوط المملكة المتحدة والتأجير والفائدة، إلى ضرورة موازنة محفز العرض مع المخاطر التشغيلية.
الأسعار والمعطيات في النص بتاريخ 2026-08-29؛ السعر اللحظي معروض أعلى الصفحة.
حققت Penske Automotive Group إيرادات قدرها 8.5 مليار دولار، بزيادة 6%، وربحاً إجمالياً يقارب 1.4 مليار دولار في الربع 2 من السنة المالية 2026. بلغ صافي الدخل 260.4 مليون دولار وربحية السهم 3.96 دولار، بينما وصلت ربحية السهم المعدلة إلى 3.62 دولار بعد استبعاد مكسب بيع وكالات بنحو 30 مليون دولار. كما باعت المجموعة نحو 125 ألف سيارة جديدة ومستعملة وأكثر من 5,400 شاحنة تجارية خلال الربع.
تلقت الشركة مقترحاً أولياً غير ملزم من Penske Corporation وMitsui & Co. لشراء الأسهم المتبقية نقداً بسعر 210 دولارات للسهم. أنشأ مجلس الإدارة لجنة خاصة من مديرين مستقلين لتقييم المقترح، وفي 10 أغسطس 2026 عينت اللجنة Moelis & Company مستشاراً مالياً وPaul, Weiss مستشاراً قانونياً. لا تتضمن المعطيات إعلان اتفاق نهائي أو جدولاً زمنياً لإتمام الصفقة، ولذلك يظل المقترح قيد التقييم.
ارتفعت طلبات شاحنات الفئة 8 في القطاع 170% خلال الربع 2 من السنة المالية 2026، ووصل تراكم الطلبات إلى 186 ألف وحدة، أي نحو 8.5 أشهر من الإنتاج. بلغ تراكم طلبات Premier Truck Group نحو 10,400 وحدة، وتتوقع الإدارة تسليم معظمها في النصف الثاني من 2026، مع نحو 10 آلاف عملية تسليم متوقعة مقابل قرابة 6 آلاف في النصف الأول. كما ارتفعت مبيعات الشاحنات المستعملة 65% وتحسن ربح الوحدة بأكثر من 2,000 دولار بالتتابع.
تحليل آلي لأغراض معلوماتية فقط، وليس نصيحة استثمارية.
بلغ دخل حقوق الملكية من Penske Transportation Solutions نحو 57 مليون دولار في الربع 2 من السنة المالية 2026، بزيادة 7% من 54 مليون دولار. تحسن الأداء بفضل ارتفاع استغلال الأسطول وانخفاض تكاليف التشغيل والفائدة، رغم تراجع إيرادات التأجير 12% وانخفاض مكسب بيع الشاحنات المستعملة 13 مليون دولار. أنهى النشاط الربع بأسطول يقل قليلاً عن 380 ألف مركبة، مقارنة بنحو 414 ألفاً في نهاية يونيو 2025، بعد بيع 9,170 وحدة خلال الربع.
يتوزع نشاط المركبات التجارية وأنظمة الطاقة في أستراليا بنحو ثلث للإيرادات من الطرق وثلثين من الأعمال خارج الطرق، ومنها التعدين والدفاع والسكك الحديدية والبحرية وحلول الطاقة. ارتفعت إيرادات الأعمال خارج الطرق 63% في الربع 2 من السنة المالية 2026، وحصلت الشركة على طلبات تتجاوز 300 مليون دولار، لترتفع الطلبات المؤمنة لعام 2026 إلى قرابة 660 مليون دولار. وتمتلك الشركة حصة تتجاوز 75% في سوق حلول الطاقة الأسترالية فوق 1,250 كيلوواط، وتستهدف مليار دولار أسترالي من إيرادات مراكز البيانات بحلول 2030.
ولدت الشركة 418 مليون دولار من التدفقات النقدية التشغيلية خلال النصف الأول من 2026، وبلغت استثماراتها الرأسمالية 134 مليون دولار. في الفترة نفسها اشترت وكالتي Lexus بإيرادات سنوية مقدرة بنحو 450 مليون دولار، وأعادت شراء 265 ألف سهم مقابل 43 مليون دولار، ورفعت التوزيع الفصلي إلى 1.44 دولار للسهم. وفي نهاية يونيو 2026 بلغت السيولة نحو 1.4 مليار دولار والرفع المالي 1.7 مرة، بعد خفض الدين طويل الأجل 141 مليون دولار خلال الربع.
