| المعيار | النتيجة | التوزيع | القيمة | المتوسط | الترتيب |
|---|---|---|---|---|---|
التقييم | 10 | 71.6x | 17.3x | ضمن الأدنى | |
النمو | 80 | 28.7% | 7.1% | ضمن الأفضل | |
الجودة | 82 | 21.2% | 4.5% | ضمن الأفضل | |
الأمان | 94 | — | 2.6x | ضمن الأفضل | |
عائد رأس المال | 80 | 0.61% | 0.06% | ضمن الأفضل | |
الزخم | 43 | 33.4% | -1.6% | حول الوسيط | |
المعنويات | 44 | 10 | 3 | حول الوسيط |
الحد الأدنى: قيمة الشركة لو توقف النمو اليوم
88% من السعر الحالي يدفعه المشتري مقابل نموّ لم يتحقق بعد.
عائد سندات الخزانة الأمريكية لعشر سنوات 4.96% بتاريخ 2026-10-22. تقديرات محسوبة من بيانات الشركة وأهداف المحلّلين، وليست نصيحة استثمارية.
عشرة مؤشرات أساسية، كلٌّ منها مقارَن بوسيط ومتوسط القطاع — يكشف ما إذا كان السهم رخيصاً أم مبالغاً في تقييمه مقارنةً بشركات نفس القطاع.
تطوّر Monolithic Power Systems حلولاً قائمة على أشباه الموصلات لإدارة الطاقة، وتتحول تدريجياً من بيع الرقائق المنفردة إلى توفير وحدات وأنظمة سيليكون متكاملة. تشمل تطبيقاتها مراكز البيانات المؤسسية، ومعدات الاتصالات مثل الوحدات البصرية والمبدلات وبطاقات الشبكات، والسيارات، والتخزين والحوسبة، والقطاع الصناعي، والمنتجات الاستهلاكية. وتعتمد استراتيجية النمو على زيادة كثافة الطاقة، وتوسيع المحتوى داخل كل نظام، والفوز بمقابس تصميم جديدة عبر قاعدة عملاء قالت الإدارة إنها غير مركزة في عميل واحد.
في الربع 2 من السنة المالية 2026، حققت الشركة إيرادات فصلية قياسية قدرها 981 مليون دولار، بزيادة 22% عن الربع 1 من السنة المالية 2026 و48% عن الربع 2 من السنة المالية 2025. نمت جميع الأسواق النهائية بالتتابع، وقاد قطاع بيانات المؤسسات الأداء بنمو 45%، بينما سجلت بقية الأعمال مجتمعة نمواً يتجاوز 10%. ولم تتضمن المعطيات المقدمة أرقام الربح أو الهوامش الخاصة بهذا الربع، لذلك تمثل قوائم EDGAR للربع 1 من السنة المالية 2026 أحدث أساس متاح لتحليل الربحية.
في الربع 1 من السنة المالية 2026، بلغت الإيرادات 804.2 مليون دولار والربح الإجمالي 445.1 مليون دولار وصافي الدخل 193.2 مليون دولار، بما يعادل هامشاً إجمالياً محسوباً بنحو 55.3% وهامش صافي دخل بنحو 24.0%، مع ربحية سهم قدرها 3.92 دولارات. وعلى أساس الاثني عشر شهراً المنتهية في السنة المالية 2026، سجلت الشركة إيرادات قدرها 3.0 مليارات دولار وربحاً إجمالياً قدره 1.6 مليار دولار وصافي دخل قدره 680.9 مليون دولار. ويظهر هذا المزيج أن زخم مراكز البيانات والاتصالات يرفع الإيرادات، بينما تظل القدرة على الحفاظ على الهوامش مع توسيع الوحدات والأنظمة عاملاً حاسماً للأرباح.
إجماع المحللين هو «شراء»، بمتوسط هدف قدره 1,827.25 دولاراً ونطاق واسع بين 1,500 و2,100 دولار؛ ويقع المتوسط أعلى بنحو 6.6% من قمة نطاق 52 أسبوعاً البالغة 1,714.09 دولاراً، بينما يقع الهدف الأدنى داخل النطاق التاريخي البالغ 800.97–1,714.09 دولاراً. لا يتوافر مكرر ربحية في المعطيات، ولذلك يرتكز التقييم المتاح على استمرار نمو بيانات المؤسسات والاتصالات، في مقابل مخاطر الهوامش الواقعة عند الطرف الأدنى وتأخر تحول DDR5 و800 فولت وRCD إلى إيرادات مؤثرة.
الأسعار والمعطيات في النص بتاريخ 2026-08-27؛ السعر اللحظي معروض أعلى الصفحة.
بلغت الإيرادات رقماً قياسياً قدره 981 مليون دولار، بزيادة 48% عن الربع 2 من السنة المالية 2025 و22% عن الربع 1 من السنة المالية 2026. نما قطاع بيانات المؤسسات 45% بالتتابع، مدفوعاً بزيادة محتوى وحدات الطاقة وتجدد المنصات ونمو حلول طاقة المعالجات. كما دعمت الوحدات البصرية والمبدلات ووحدات معالجة البيانات وبطاقات الشبكات قطاع الاتصالات، بينما سجلت الأعمال خارج بيانات المؤسسات نمواً يتجاوز 10%.
تأتي الاستفادة عبر حلول الطاقة لخوادم الذكاء الاصطناعي والمعالجات ووحدات الطاقة الرأسية بجهد 48 فولت والوحدات البصرية والمبدلات وبطاقات الشبكات. وفي الربع 2 من السنة المالية 2026، ارتفع قطاع بيانات المؤسسات 45% بالتتابع، ورفعت الإدارة أرضية نموه السنوي المتوقعة من 85% إلى 130%. كما بدأت الشركة أخذ عينات من منتجات AC-to-DC لبنية مراكز البيانات ذات 800 فولت، لكن توقيت الإيرادات يعتمد على انتقال السوق الفعلي إلى هذه البنية.
قالت الإدارة في مكالمة 30 يوليو 2026 إنها تتعامل مع عملاء كبار وصغار ولا تعاني تركّزاً في عميل بعينه داخل بيانات المؤسسات. وأوضحت أن النمو يأتي من توسع العملاء الحاليين، وإضافة عملاء جدد، وارتفاع محتوى الوحدات، وتجدد المنصات، وحلول طاقة المعالجات. كما ظل مخزون القنوات منخفضاً وكان معدل الطلبات إلى الشحنات أعلى بكثير من واحد، ما منح الشركة رؤية تتجاوز ربعاً واحداً من دون تقديم توقع رقمي للسنة المالية 2027.
تحليل آلي لأغراض معلوماتية فقط، وليس نصيحة استثمارية.
تلقت الشركة طلبات أولية لوحدات تحكم عالية السرعة لذاكرة DDR5 خلال الربع 2 من السنة المالية 2026، وترى أن التقنية قد تمتد لاحقاً إلى تطبيقات اتصالات أخرى. وبدأت أيضاً أخذ عينات من حلول AC-to-DC لبنية 800 فولت المعتمدة على أجهزة كربيد السيليكون، مع تطوير أجهزة GaN خاصة بها. وتعمل كذلك على منتجات RCD، لكن الإدارة قالت إنها لن تكون محركاً جوهرياً لإيرادات السنة المالية 2026.
في الربع 1 من السنة المالية 2026، حققت الشركة إيرادات قدرها 804.2 مليون دولار وربحاً إجمالياً قدره 445.1 مليون دولار وصافي دخل قدره 193.2 مليون دولار. تعادل هذه الأرقام هامشاً إجمالياً محسوباً بنحو 55.3% وهامش صافي دخل بنحو 24.0%، مع ربحية سهم قدرها 3.92 دولارات. وعلى أساس الاثني عشر شهراً المنتهية في السنة المالية 2026، بلغت الإيرادات 3.0 مليارات دولار وصافي الدخل 680.9 مليون دولار وربحية السهم 13.83 دولاراً تقريباً.
وصفت الإدارة الطلب الاستهلاكي وحواسيب الدفتر بأنه يتطلب الحذر خلال النصف الثاني من السنة المالية 2026، كما أشارت إلى تأخر نسبي في القطاع الصناعي. وتقع الهوامش الإجمالية عند الطرف الأدنى من النموذج المستهدف، مع توقع بقائها مماثلة أو أعلى قليلاً في الأجل القريب. وتضاف إلى ذلك مخاطر تنفيذ توسيع الطاقة إلى أكثر من 6 مليارات دولار، وعدم تحديد توقيت إيرادات حلول 800 فولت، وصافي مبيعات المطلعين البالغ 33.5 مليون دولار خلال الأشهر الثلاثة المنتهية في 24 أغسطس 2026، مع بقاء احتمال كون تلك المبيعات مرتبة مسبقاً.