| المعيار | النتيجة | التوزيع | القيمة | المتوسط | الترتيب |
|---|---|---|---|---|---|
التقييم | 86 | 12.0x | 17.3x | ضمن الأفضل | |
النمو | 47 | 6.5% | 7.1% | حول الوسيط | |
الجودة | 75 | 14.8% | 4.5% | ضمن الأفضل | |
الأمان | 76 | 1.0x | 2.6x | ضمن الأفضل | |
عائد رأس المال | 93 | 1.77% | 0.06% | ضمن الأفضل | |
الزخم | 65 | -15.3% | -1.6% | حول الوسيط | |
المعنويات | 45 | 9 | 3 | حول الوسيط |
الحد الأدنى: قيمة الشركة لو توقف النمو اليوم
8% من السعر الحالي يدفعه المشتري مقابل نموّ لم يتحقق بعد.
عائد سندات الخزانة الأمريكية لعشر سنوات 4.96% بتاريخ 2026-10-22. تقديرات محسوبة من بيانات الشركة وأهداف المحلّلين، وليست نصيحة استثمارية.
عشرة مؤشرات أساسية، كلٌّ منها مقارَن بوسيط ومتوسط القطاع — يكشف ما إذا كان السهم رخيصاً أم مبالغاً في تقييمه مقارنةً بشركات نفس القطاع.
تقدم Genpact Limited خدمات تشغيل العمليات المؤسسية وتحويلها تقنياً، من المالية والمشتريات وسلاسل الإمداد إلى التأمين والخدمات المصرفية. وتحقق الإيرادات عبر Core Business Services، الذي يشمل العمليات الرقمية ودعم القرار والخدمات التقنية، وعبر Advanced Technology Solutions، الذي يجمع البيانات والذكاء الاصطناعي والتقنيات الرقمية والاستشارات والحلول القائمة على الوكلاء الذكيين. وفي الربع 2 من السنة المالية 2026 (المنتهي في 2026-06-30)، تجاوزت الإيرادات غير المرتبطة بعدد الموظفين 50% من الإيرادات، مع انتقال الشركة إلى عقود برسوم ثابتة وتسعير قائم على الاستهلاك والنتائج.
بلغ الإيراد بحسب بيانات EL7 في الربع 2 من السنة المالية 2026 (المنتهي في 2026-06-30) نحو 1.3 مليار دولار، وصافي الدخل 145.7 مليون دولار، وربحية السهم المخفّضة 0.86 دولار. وسجل الهامش الإجمالي 36.5%، والهامش التشغيلي بحسب حساب EL7 نسبة 14.4%. ولا تتاح مقارنة موثوقة للنمو السنوي للإيراد أو للتغير السنوي في الهوامش لهذا الربع. وبلغ التدفق النقدي التشغيلي بحسب بيانات EL7 للفترة نفسها 72.4 مليون دولار، ما يجعل قوة توليد النقد على مدى سنة كاملة أوضح من قراءة هذا الربع منفرداً.
بلغ إيراد Advanced Technology Solutions في الربع 2 من السنة المالية 2026 (المنتهي في 2026-06-30) نحو 363 مليون دولار، بما يمثل 27% من الإيرادات وفق تصنيف الشركة، وسجل نمواً يتجاوز 24% مقارنة بالربع نفسه من السنة المالية السابقة. وبلغ إيراد Core Business Services للفترة نفسها 980 مليون دولار، بنمو 1.9% مقارنة بالربع نفسه من السنة المالية السابقة. وبهذا يتركز التسارع في النشاط التقني الأصغر حجماً، بينما يظل النشاط الأساسي الأكبر معرضاً لتأثير إعادة بعض الأعمال غير المتوافقة مع استراتيجية Agentic Operations إلى العملاء.
الربع 2 من السنة المالية 2026
آخر 12 شهراً حتى 2026-06-30
الموعد: 2026-11-05
إيرادات الربع 3 من السنة المالية 2026 ضمن نطاق التوجيه البالغ 1.369 مليار دولار إلى 1.382 مليار دولار
نمو Advanced Technology Solutions بنسبة 25% في الربع 3 من السنة المالية 2026 مقارنة بالربع نفسه من السنة المالية السابقة
الهامش الإجمالي عند 36.6% في الربع 3 من السنة المالية 2026
تبلغ القيمة بمضاعف الصناعة 54 دولاراً، ضمن نطاق من 30 إلى 70 دولاراً، وهي تسعّر أرباح العام القادم بمضاعف وسيط 12.2 لدى 44 شركة نظيرة. ويبلغ وسيط أهداف 7 محللين 39 دولاراً، ضمن نطاق من 31 إلى 45 دولاراً، ويعكس توقعاتهم للنمو، مع ميل هذه الطريقة إلى التفاؤل. أما القيمة بلا نمو فتبلغ 35 دولاراً بمعدل خصم 8.7%، وتقيس قيمة استمرار الربح التشغيلي الحالي بعد الضريبة ثابتاً إلى الأبد. يتقارب وسيط أهداف المحللين مع القيمة بلا نمو أكثر من تقاربه مع قيمة مضاعف الصناعة الأعلى، لأن تسعير أرباح العام القادم مثل الشركات النظيرة ينتج تقديراً مختلفاً عن تثبيت الربح التشغيلي الحالي أو تقدير المحللين لمسار النمو؛ كما تتداخل نطاقات الأهداف ومضاعف الصناعة رغم اختلاف قيمهما المركزية.
الأسعار والمعطيات في النص بتاريخ 2026-10-19؛ السعر اللحظي معروض أعلى الصفحة.
تحقق Genpact إيراداتها من تشغيل العمليات المؤسسية والخدمات التقنية والاستشارية، موزعة بين Core Business Services وAdvanced Technology Solutions. وفي الربع 2 من السنة المالية 2026 (المنتهي في 2026-06-30)، بلغ إيراد النشاط الأساسي 980 مليون دولار، مقابل 363 مليون دولار للحلول التقنية المتقدمة التي مثلت 27% من الإيرادات وفق تصنيف الشركة. ويشمل النشاط التقني البيانات والذكاء الاصطناعي والاستشارات والتقنيات الرقمية، ولذلك لا تمثل إيراداته كلها إيرادات حلول الوكلاء الذكيين. وأوضح المدير المالي في مكالمة 2026-08-06 أن مساهمة تلك الحلول في إيرادات النشاط التقني كانت لا تزال صغيرة جداً.
تستهدف Genpact قيمة تعاقدات إجمالية تتجاوز 1 مليار دولار لحلول الوكلاء الذكيين في السنة المالية 2026، وهذه قيمة عقود وليست إيرادات محققة للفترة نفسها. ووصفت الإدارة في مكالمة 2026-08-06 هذه العقود بأنها متعددة السنوات، بإيرادات متكررة وحد أدنى لالتزام الأحجام. وجاء أكثر من نصف التعاقدات الممنوحة المتراكمة لهذه الحلول من عملاء جدد، ما يوسع قاعدة الأعمال المحتملة. ويظل تحويل تلك التعاقدات إلى عمليات عاملة وإيرادات فعلية هو الاختبار الذي يربط الطلب المعلن بالنتائج المالية.
تحليل آلي لأغراض معلوماتية فقط، وليس نصيحة استثمارية.
تستبعد Genpact أجزاء من إدارة المحتوى ومراكز الاتصال السلعية لأنها لا تتوافق مع معاييرها للعائد والتميّز واتساع السوق في استراتيجية Agentic Operations. وتتوقع الإدارة أن يخفض ذلك نمو الإيرادات بنحو نقطتين مئويتين في السنة المالية 2026 وبنحو 3 نقاط مئوية في الربع 3 من السنة المالية 2026. ومع ذلك، أبقت في مكالمة 2026-08-06 على توقع نمو إيرادات الشركة بنسبة 7% على الأقل في السنة المالية 2026 مقارنة بالسنة المالية السابقة. وتعتمد موازنة هذا الأثر على توقع نمو Advanced Technology Solutions بنسبة 25% على الأقل للسنة المالية 2026 مقارنة بالسنة المالية السابقة.
بلغ التدفق النقدي التشغيلي بحسب بيانات EL7 لآخر 12 شهراً حتى 2026-06-30 نحو 644.0 مليون دولار، بما يعادل 111% من صافي الدخل البالغ 582.7 مليون دولار للفترة نفسها. وبلغ التدفق النقدي الحر بحساب EL7 (التدفق النقدي التشغيلي ناقص الإنفاق الرأسمالي) لآخر 12 شهراً حتى 2026-06-30 نحو 592.4 مليون دولار، مقابل إعادة شراء أسهم بقيمة 310.1 مليون دولار للفترة نفسها. وتراجع عدد الأسهم المخفّضة بنسبة 3.7% إلى 170.4 مليون سهم في الربع 2 من السنة المالية 2026 (المنتهي في 2026-06-30)، مقارنة بالربع نفسه من السنة المالية السابقة. وفي المقابل، بلغ الدين بحسب بيانات EL7 في نهاية ذلك الربع 1.4 مليار دولار، مقابل نقد واستثمارات قصيرة الأجل بقيمة 517.4 مليون دولار، ما يبقي الالتزامات المالية ضمن عناصر تقييم استخدام النقد.
موعد إعلان الأرباح المؤكد هو 2026-11-05، وأهم مرجع للمقارنة هو توجيه الربع 3 من السنة المالية 2026. وحددت الإدارة إيرادات مستهدفة بين 1.369 مليار دولار و1.382 مليار دولار، ونمواً لا يقل عن 25% في Advanced Technology Solutions مقارنة بالربع نفسه من السنة المالية السابقة. كما تستهدف هامشاً إجمالياً يبلغ 36.6% وهامش دخل تشغيلي معدل يبلغ 17.8% لذلك الربع. وستوضح هذه النتائج مدى قدرة النشاط التقني وتحسن مزيج الأعمال على موازنة الأثر المتوقع لإعادة الأعمال غير الاستراتيجية إلى العملاء.