| المعيار | النتيجة | التوزيع | القيمة | المتوسط | الترتيب |
|---|---|---|---|---|---|
التقييم | 91 | 3.1x | 17.8x | ضمن الأفضل | |
النمو | 47 | 14.9% | 7.1% | حول الوسيط | |
الجودة | 39 | 2.2% | 4.5% | ضمن الأدنى | |
الأمان | 56 | 1.5x | 2.6x | حول الوسيط | |
عائد رأس المال | 72 | 1.42% | 2.12% | ضمن الأفضل | |
الزخم | 56 | 38.7% | 2.9% | حول الوسيط | |
المعنويات | 68 | 4 | 3 | ضمن الأفضل |
تقديرات — أهداف المحلّلين ونموذج DCF مبسّط؛ ليست نصيحة استثمارية.
عشرة مؤشرات أساسية، كلٌّ منها مقارَن بوسيط ومتوسط القطاع — يكشف ما إذا كان السهم رخيصاً أم مبالغاً في تقييمه مقارنةً بشركات نفس القطاع.
تعمل Dana Incorporated في تقنيات منظومات نقل الحركة للمركبات، وتشمل محفظتها المحاور وأعمدة الإدارة والإدارة الحرارية ومنتجات الإحكام، وتستهدف أسواق المركبات الخفيفة والمركبات التجارية وخدمات ما بعد البيع والتطبيقات المتخصصة. وتحقق الشركة الإيرادات من توريد هذه الأنظمة والمكونات إلى مصنّعي المركبات، ومن منتجات Victor Reinz في سوق ما بعد البيع، ومن برامج دفاعية مثل ISV مع GM Defense. وتستهدف خطة Dana 2030 رفع إيرادات الشركة المستقلة إلى نحو 10 مليارات دولار بحلول 2030، مع الاعتماد على نمو المنتجات التقليدية وما بعد البيع والتقنيات التطبيقية.
في الربع 2 من السنة المالية 2026، بلغت الإيرادات وفق بيانات EDGAR نحو 2.0 مليار دولار، والربح الإجمالي 210 ملايين دولار، بما يعادل هامشاً إجمالياً يقارب 10.5%، بينما سجلت الشركة صافي خسارة قدرها 5 ملايين دولار وخسارة للسهم قدرها 0.05 دولار. وعلى أساس معدل، أعلنت Dana دخلاً صافياً قدره 21 مليون دولار وربحية سهم مخففة قدرها 0.19 دولار، مقارنةً بـ4 ملايين دولار و0.03 دولار في الفترة المقابلة، وبلغت الأرباح المعدلة قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء 207 ملايين دولار بهامش 10.3%، مرتفعاً 270 نقطة أساس على أساس سنوي.
ارتفعت مبيعات الربع 2 من السنة المالية 2026 إلى 2.01 مليار دولار من 1.94 مليار دولار، بدعم قدره 29 مليون دولار من التسعير وإجراءات الاسترداد، و24 مليون دولار من العملات، و12 مليون دولار من استرداد تكاليف السلع، و6 ملايين دولار من الحجم والمزيج، و4 ملايين دولار من استرداد التعرفات. وأسهم الطلب على برامج المركبات الخفيفة وتحويل الطلبات المتراكمة وتحسن المركبات التجارية في المزيج، بينما حققت الشركة تدفقاً نقدياً حراً معدلاً قدره 68 مليون دولار، بتحسن سنوي قدره 75 مليون دولار.
تحليل آلي لأغراض معلوماتية فقط، وليس نصيحة استثمارية.
يبلغ متوسط السعر المستهدف للمحللين 36.4 دولار، ضمن نطاق من 33 إلى 39 دولاراً، مع إجماع شراء؛ ويقع متوسط الهدف دون قمة نطاق 52 أسبوعاً البالغة 39.56 دولاراً، فيما يقترب أعلى هدف البالغ 39 دولاراً منها. يمتد نطاق 52 أسبوعاً من 17.74 إلى 39.56 دولاراً، ويعكس اتساع النطاق إعادة تقييم مرتبطة بتحسن الهوامش والتدفق النقدي ورفع توقعات السنة المالية 2026، في مقابل خفض توقع ربحية السهم ومخاطر تنفيذ دمج Eaton Mobility؛ كما أن تقلب صافي الدخل بين أرباح وخسائر ربع سنوية يجعل مضاعف الربحية البسيط أقل فائدة لتقييم الأداء التشغيلي الأساسي.
الأسعار والمعطيات في النص بتاريخ 2026-08-31؛ السعر اللحظي معروض أعلى الصفحة.
بلغت الإيرادات وفق بيانات EDGAR نحو 2.0 مليار دولار، والربح الإجمالي 210 ملايين دولار، وصافي الخسارة 5 ملايين دولار، وخسارة السهم 0.05 دولار. وعلى أساس معدل، بلغت الأرباح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء 207 ملايين دولار بهامش 10.3%، مرتفعاً 270 نقطة أساس على أساس سنوي. كما بلغ الدخل الصافي المعدل 21 مليون دولار وربحية السهم المخففة المعدلة 0.19 دولار، وحققت الشركة تدفقاً نقدياً حراً معدلاً قدره 68 مليون دولار.
رفعت Dana توقع الإيرادات إلى نحو 7.75 مليار دولار عند منتصف النطاق، بزيادة 225 مليون دولار عن توقع الربع 1 من السنة المالية 2026. كما رفعت توقع الأرباح المعدلة قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء إلى 825 مليون دولار، وتوقع التدفق النقدي الحر المعدل إلى 325 مليون دولار. في المقابل، خفضت ربحية السهم المخففة المعدلة المتوقعة إلى نحو دولارين بسبب ارتفاع الاستهلاك والفوائد والضرائب وانخفاض أرباح المشاريع المشتركة في الصين.
تستهدف Dana إغلاق الصفقة في الربع 1 من السنة المالية 2027، وسيحصل مساهمو Eaton على حصة لا تقل عن 50.1% في الكيان المدمج. تستهدف الشركة المدمجة إيرادات بين 14 و15 مليار دولار بحلول 2030، مقارنةً بهدف Dana المستقلة البالغ نحو 10 مليارات دولار. كما تتوقع Dana مبيعات ما بعد بيع مجمعة بنحو 1.7 مليار دولار في 2026 ووفورات تكلفة سنوية لا تقل عن 250 مليون دولار خلال 24 شهراً من الإغلاق.
تتوقع Dana أن يضيف توسع منتجات Victor Reinz مع AutoZone وAdvance وO'Reilly نحو 40 مليون دولار من المبيعات. ومن المنتظر أن تضيف شراكة VIPAR ما بين 10 و15 مليون دولار من مبيعات ما بعد البيع، مستفيدةً من أكثر من 875 موقعاً وأكثر من 430 موقع خدمة. وفي التقنيات التطبيقية، ترى الشركة نحو 30 مليون دولار من المبيعات الجديدة بفعل الطلب على البرامج الدفاعية الحالية، ومنها ISV مع GM Defense.
ولدت Dana تدفقاً نقدياً حراً معدلاً قدره 68 مليون دولار في الربع 2 من السنة المالية 2026، بتحسن 75 مليون دولار عن الفترة المقابلة. وأعادت شراء 1.2 مليون سهم بقيمة 44 مليون دولار خلال الربع، لترتفع المشتريات منذ بداية السنة إلى 169 مليون دولار، وتخطط لمشتريات إضافية بقيمة 200 مليون دولار حتى نهاية 2026. وتستهدف الشركة إكمال ملياري دولار من برنامج إعادة الشراء بحلول 2029، مع بقاء استمرار المشتريات خلال أول 24 شهراً بعد إغلاق صفقة Eaton قيد التقييم.
خفضت Dana توقع ربحية السهم المعدلة للسنة المالية 2026 إلى نحو دولارين، رغم رفع توقعات المبيعات والأرباح التشغيلية، بسبب الاستهلاك والفوائد والضرائب وضعف أرباح المشاريع المشتركة في الصين. كما أن نمو المركبات التجارية يأتي بهوامش أدنى، ولذلك بقي هامش الأرباح المعدلة قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء المتوقع عند نحو 10.6%. ويضيف دمج Eaton Mobility مخاطر تنفيذ وتكاليف نقدية تقل عن 250 مليون دولار، بينما تضغط مكافأة نقابية قدرها 20 مليون دولار ورياح سلع معاكسة بنحو 10 ملايين دولار على السنة المالية 2026.
