| المعيار | النتيجة | التوزيع | القيمة | المتوسط | الترتيب |
|---|---|---|---|---|---|
التقييم | 78 | 13.5x | 17.3x | ضمن الأفضل | |
النمو | 38 | 4.0% | 7.1% | ضمن الأدنى | |
الجودة | 51 | — | — | حول الوسيط | |
الأمان | 11 | — | — | ضمن الأدنى | |
عائد رأس المال | 66 | 2.39% | 0.18% | ضمن الأفضل | |
الزخم | 81 | 38.0% | 1.1% | ضمن الأفضل | |
المعنويات | 85 | 13 | 3 | ضمن الأفضل |
عائد سندات الخزانة الأمريكية لعشر سنوات 5.31% بتاريخ 2026-10-05. تقديرات محسوبة من بيانات الشركة وأهداف المحلّلين، وليست نصيحة استثمارية.
عشرة مؤشرات أساسية، كلٌّ منها مقارَن بوسيط ومتوسط القطاع — يكشف ما إذا كان السهم رخيصاً أم مبالغاً في تقييمه مقارنةً بشركات نفس القطاع.
Citigroup Inc. بنك عالمي متنوع يحقق إيراداته عبر خمسة أنشطة رئيسية: Services للمدفوعات وإدارة السيولة وخدمات الأوراق المالية، وMarkets للدخل الثابت والأسهم، وBanking لأسواق رأس المال والإقراض والاستشارات، وWealth لإدارة الثروات، وبطاقات المستهلكين في الولايات المتحدة. وتعتمد قوة النموذج على شبكة دولية يصعب تكرارها؛ فقد تجاوزت ودائع Services تريليون دولار في الربع 2 من السنة المالية 2026، بينما بلغ إجمالي ودائع المجموعة 1.5 تريليون دولار والأصول 2.9 تريليون دولار.
سجلت Citigroup في الربع 2 من السنة المالية 2026 إيرادات قياسية فصلية لعقد كامل بلغت 24.8 مليار دولار، بزيادة 14%، وصافي دخل قدره 5.8 مليار دولار وربحية سهم 3.15 دولارات. وعادل صافي الدخل نحو 23.4% من الإيرادات، وبلغ العائد على حقوق الملكية الملموسة المشتركة 13%، فيما ظلت المصروفات البالغة 14.2 مليار دولار تنمو بنسبة 5% فقط، ما خفض نسبة الكفاءة إلى أقل من 58% وحقق رافعة تشغيلية إيجابية تجاوزت 9%.
جاء النمو واسع النطاق عبر مزيج الأعمال: ارتفعت إيرادات Services بنسبة 18% وحققت الوحدة صافي دخل 2.6 مليار دولار وعائداً ملموساً 30.9%، وزادت إيرادات Markets بنسبة 17% مع صافي دخل 2.4 مليار دولار، وقفزت Banking بنسبة 34%، ونمت Wealth بنسبة 13% وحققت هامشاً قبل الضريبة 23%. أما بطاقات المستهلكين في الولايات المتحدة فارتفعت إيراداتها 1% فقط، لكنها حققت صافي دخل 852 مليون دولار وعائداً ملموساً 22% بعد ضم أكثر من 6 مليارات دولار من قروض محفظة American Airlines لأكثر من مليوني حساب في أبريل 2026.
يحمل السهم إجماع «شراء» ومتوسط هدف قدره 150.18 دولار، ضمن نطاق واسع من 139 إلى 165 دولاراً؛ ويزيد المتوسط بنحو 1.5% فقط على قمة نطاق 52 أسبوعاً البالغة 147.96 دولاراً، بينما يتجاوز الهدف الأعلى تلك القمة بنحو 11.5%. ولا يتوافر مكرر ربحية قابل للاستخدام في المعطيات، لذلك يرتكز تقييم الحالة على تحسن العائد الملموس والأرباح مقابل مخاطر موسمية Markets وارتفاع استثمارات البطاقات، مع ملاحظة أن نطاق 52 أسبوعاً الممتد من 92.96 إلى 147.96 دولاراً يعكس اتساع إعادة التسعير.
الأسعار والمعطيات في النص بتاريخ 2026-08-26؛ السعر اللحظي معروض أعلى الصفحة.
حققت Citigroup إيرادات قدرها 24.8 مليار دولار، بزيادة 14%، وصافي دخل 5.8 مليار دولار وربحية سهم 3.15 دولارات في الربع 2 من السنة المالية 2026. وارتفعت إيرادات أربعة من خمسة أعمال بمعدلات مزدوجة الرقم، بقيادة Banking عند 34% وServices عند 18% وMarkets عند 17% وWealth عند 13%. كما أدى نمو المصروفات 5% فقط إلى رافعة تشغيلية إيجابية تجاوزت 9% وعائد ملموس بلغ 13%.
يعتمد Services على شبكة Citi العالمية للمدفوعات وإدارة السيولة وخدمات الأوراق المالية، وحقق أعلى إيراد فصلي في تاريخه خلال الربع 2 من السنة المالية 2026. ارتفعت الودائع 19% لتتجاوز تريليون دولار، وزادت قيمة المعاملات العابرة للحدود 13% والأصول تحت الحفظ والإدارة 22%. ونتيجة لذلك، حقق النشاط صافي دخل 2.6 مليار دولار وعائداً على حقوق الملكية الملموسة المشتركة 30.9%.
أكملت Citi في أبريل 2026 الاستحواذ على محفظة بطاقات American Airlines الإضافية، وضمت أكثر من 6 مليارات دولار من القروض وأكثر من مليوني حساب. وفي الربع 2 من السنة المالية 2026 ارتفعت عمليات اكتساب بطاقات الأغراض العامة 135% وحجم الإنفاق 12% ومتوسط القروض 8%. لكن الإيرادات نمت 1% فقط والمصروفات 10%، فيما هبطت الإيرادات غير القائمة على الفائدة 47% بسبب مدفوعات الشركاء وتكاليف اكتساب الحسابات الجديدة.
تحليل آلي لأغراض معلوماتية فقط، وليس نصيحة استثمارية.
أطلقت Citigroup التزاماً لإعادة شراء أسهم عادية بقيمة 30 مليار دولار، ونفذت مشتريات بقيمة 4 مليارات دولار في الربع 2 من السنة المالية 2026. وتخطط لزيادة التوزيع النقدي الفصلي 12% ابتداءً من الربع 3 من السنة المالية 2026، مع خضوع كل توزيع لموافقة مجلس الإدارة الفصلية. وبلغت نسبة CET1 نحو 12.8% في نهاية الربع، مقارنة بمتطلب تنظيمي قدره 11.6%.
تستهدف الإدارة عائداً على حقوق الملكية الملموسة المشتركة بين 10% و11% للسنة المالية 2026، بعد تحقيق 13.1% في النصف الأول. وتتوقع نمو صافي دخل الفائدة باستثناء Markets بنحو 5% إلى 6%، ونسبة كفاءة تقارب 60% مع زيادة الاستثمارات والمصاريف المرتبطة بإنهاء الخدمة. وفي المقابل، قد تنخفض إيرادات Markets في النصف الثاني بأكثر من متوسطها التاريخي البالغ 20% إذا ضعفت البيئة، كما تتوقع أن يتجاوز نمو مصروفات البطاقات نمو إيراداتها خلال بعض الأرباع التالية.
أعلنت الأخبار في 19 أغسطس 2026 أن Citi تعتزم تقديم حفظ البيتكوين للمؤسسات عبر Custody+، مع إدارة المفاتيح والبنية التحتية للمحافظ وربط الخدمة بالتسوية والصرف الأجنبي وإدارة النقد. ويستهدف البنك دمج خدمة حفظ البيتكوين قبل نهاية 2026، على أن تركز المرحلة الأولى على البيتكوين. وفي 14 أغسطس 2026 وافقت Citigroup على الاستحواذ على Kard لدمج المكافآت المخصصة وعروض التجار في وحدة بطاقات المستهلكين الأمريكية، لكن الأثر المالي للصفقة لم يُحدد في المعطيات.
