تتبع تطور الأحداث المالية والاقتصادية الكبرى
في 19 أغسطس، أدى تحرك سعر البيتكوين إلى حدوث تصفية قسرية واسعة للمراكز القصيرة، مما نتج عنه تصفية مراكز بقيمة 860 مليون دولار في غضون ساعة واحدة فقط. وتجاوز هذا الارتفاع المفاجئ بشكل كبير الأرقام المبلغ عنها سابقاً والتي كانت تبلغ 56 مليون دولار. وقد تسببت هذه الموجة من التصفيات في زعزعة استقرار السوق، كما سلطت الضوء على المخاطر الجسيمة المرتبطة بالإفراط في استخدام الرافعة المالية من قبل المتداولين.
تجاوزت عملة البيتكوين لفترة وجيزة مستوى 65,000 دولار في 19 أغسطس، مما رفع قيمتها السوقية إلى قرابة 1.3 تريليون دولار وأدى إلى تصفية مراكز بيع بقيمة 56 مليون دولار. نجحت العملة المشفرة في اختراق مقاومة المتوسط المتحرك الأسي لـ 50 يوماً عند 64,650 دولاراً قبل أن تتراجع لاحقاً إلى مستوى 64,000 دولار. وفي حين وصلت التقلبات الضمنية إلى أدنى مستوياتها منذ عدة سنوات، لا يزال السعر محصوراً في نطاق تداول محدد منذ 8 يوليو، بالتزامن مع وصول عائد سندات الخزانة الأمريكية لأجل 30 عاماً إلى 5%.
تواجه عملة البيتكوين حالياً ضغوط بيع متزامنة من ثلاثة مصادر رئيسية: المعدنون، والتخارجات الكبيرة من صناديق الاستثمار المتداولة (ETFs)، وتوقف المؤسسات الكبرى عن التراكم. وتشير التقارير إلى أن شركة 'مايكرو ستراتيجي' قد أوقفت مؤقتاً زيادة حيازاتها من البيتكوين، بينما تحولت الصناديق من تدفقات واردة قوية إلى تسجيل تخارجات ضخمة. وقد حدد المحللون مستوى 54,276 دولاراً كهدف تراجعي رئيسي تالي في حال استمرار ضغوط البيع الحالية.
تخطط مجموعة سيتي جروب لإطلاق خدمة حفظ الأصول الرقمية، بدءاً من عملة البيتكوين. سيتم تقديم هذه الخدمة للعملاء من المؤسسات من خلال منصة 'Custody+' الجديدة التابعة للبنك. تهدف هذه المبادرة إلى توفير حلول حفظ آمنة للأصول الرقمية ضمن البنية التحتية التنظيمية للمجموعة.
أعلنت شركتا تعدين البيتكوين MARA وCleanSpark عن خسائر صافية كبيرة في 6 أغسطس. سجلت شركة MARA خسارة قدرها 611.3 مليون دولار، ما يعادل 1.60 دولار للسهم الواحد، بينما بلغت خسائر CleanSpark الصافية 239.8 مليون دولار، أو 0.89 دولار للسهم. تأتي هذه النتائج المالية في ظل التحول الاستراتيجي لهذه الشركات نحو تطوير البنية التحتية للذكاء الاصطناعي.
ارتفعت أسهم شركة سيركل (Circle) بنسبة 10% في تداولات ما قبل السوق بعد تحقيق أرباح تجاوزت التوقعات، مما عوض النقص في الإيرادات المحققة. سجلت الشركة إيرادات بلغت 701 مليون دولار في الربع الثاني من عام 2026، بنمو سنوي قدره 7% مدفوعاً بتوسع العملة المستقرة USDC. كما كشفت الشركة عن تبني مؤسسي لسلسلة كتل Arc من الطبقة الأولى، مع تسمية بلاك روك وفيزا كشركاء رئيسيين.
ارتفع سعر البيتكوين ليقترب من 64,100 دولار، متجاوزاً حاجز 63,000 دولار مع اختبار مستوى المقاومة الفني عند المتوسط المتحرك الأسي لـ 50 يوماً البالغ 64,650 دولار. ساهمت التدفقات المؤسسية المتجددة في دعم شهية المخاطرة في السوق، بالتزامن مع تصريحات وزير الخزانة الأمريكي سكوت بيسنت حول إمكانية التوصل لاتفاق مع إيران لإعادة فتح مضيق هرمز بحلول منتصف الأسبوع. ويُعد تجاوز مستوى 64,650 دولاراً شرطاً أساسياً لاستمرار مسار التعافي الحالي.
تجاوزت الخسائر الناجمة عن ثغرة أمنية في محافظ Coldcard الصلبة 130 مليون دولار مع استمرار عمليات السرقة. وأكدت شركة Galaxy Research سرقة ما لا يقل عن 1,596 بيتكوين من حوالي 7,300 عنوان نتيجة استغلال ثغرة في البرامج الثابتة (firmware). ويقوم القراصنة حالياً بغسل الأموال المسروقة عبر خدمات الخلط (mixing services) بينما تستمر التهديدات الأمنية وتصاعد الخسائر.
أطلقت شركة بلاك روك صندوقين جديدين لسوق المال المرمز تحت الرموز BSTBL وBRSRV على شبكة إيثيريوم وعدة شبكات بلوكشين أخرى. تهدف هذه الصناديق إلى أن تكون أصولاً احتياطية مؤهلة لمصدري العملات المستقرة للمدفوعات في الولايات المتحدة بموجب قانون GENIUS. تسعى هذه المبادرة إلى توفير خيارات احتياطية منظمة تتماشى مع المتطلبات التشريعية الجديدة. يمثل هذا الإطلاق خطوة استراتيجية لدمج الأدوات المالية التقليدية في النظام البيئي للأصول الرقمية.
رفعت شركة أمريكان بيتكوين إجمالي احتياطياتها إلى 8,002 بيتكوين بعد تعدين رقم قياسي بلغ 932 بيتكوين خلال الربع الثاني. وشهدت إيرادات الشركة نمواً بنسبة 8% لتصل إلى 67 مليون دولار خلال نفس الفترة. ومع ذلك، سجلت الشركة صافي خسارة قدرها 267.5 مليون دولار في الربع الثاني، وهو ما يمثل أكثر من خمسة أضعاف الخسارة المسجلة في العام السابق.
سجلت شركة مايكرو ستراتيجي خسارة فصلية ضخمة بلغت 8.22 مليار دولار مدفوعة بنموذج خزانة البيتكوين الخاص بها، وذلك مع انخفاض سعر العملة المشفرة إلى ما دون مستوى 63,000 دولار. وتزامنت هذه الخسائر مع إخفاق شركة كوين بيس في تلبية توقعات الأرباح خلال أسبوع اتسم بالنتائج السلبية للشركات المرتبطة بالكريبتو. وبحلول 6 أغسطس، انخفضت حيازات صناديق الاستثمار المؤسسية في البيتكوين بنسبة 10% وسط شكوك متزايدة حول جدوى نموذج الخزانة المؤسسية.
أعلنت شركة تيذر (Tether) عن تحقيق صافي ربح تشغيلي بلغ حوالي 1.50 مليار دولار خلال الربع الثاني من عام 2026، حيث وصل إجمالي أصولها إلى 187.75 مليار دولار. وارتفعت احتياطيات الشركة من الذهب لتتجاوز 146 طناً، بالتزامن مع خفض الإقراض المضمون بمقدار 2.38 مليار دولار. ومع ذلك، انخفض فائض الاحتياطيات المخصص لحماية حاملي عملة USDT إلى 4.11 مليار دولار بعد أن سجل سابقاً 8.23 مليار دولار. تعكس هذه الأرقام استمرار الربحية التشغيلية للشركة مع إجراء تعديلات في تكوين احتياطياتها.
في 31 يوليو، أصدرت شركة Coinkite تحذيراً عاجلاً لمستخدمي محفظة Coldcard Mk3 بضرورة نقل أموالهم بسبب مخاطر أمنية محتملة في آلية إنشاء الكلمات المفتاحية (seed generation). يتزامن هذا التنبيه مع تحقيقات يجريها خبراء أمن البيتكوين في واقعة استنزاف غير مفسرة لمحافظ رقمية بقيمة 38 مليون دولار. ويسعى المحققون حالياً لتحديد ما إذا كانت هناك صلة مباشرة بين ثغرة الجهاز وعملية السرقة واسعة النطاق.
أعلنت شركة كوين بيس أن 88% من صافي إيراداتها للربع الثاني جاءت من مصادر متنوعة بعيداً عن تداول البيتكوين الفوري. ورغم هذا التنوع، لم تصل أرباح الشركة إلى تقديرات المحللين بسبب انخفاض تقلبات السوق وضعف نشاط التداول. ونتيجة لذلك، سجلت الشركة خسارة صافية قدرها 359.5 مليون دولار، مما يمثل الربع الثالث على التوالي من الخسائر.
قامت شركة Bitmine Immersion Technologies بتوسيع حيازاتها من عملة إيثيريوم من خلال شراء 9,946 رمزاً إضافياً في 27 يوليو. وصل إجمالي مخزون الشركة الآن إلى 5,787,414 رمزاً، ما يمثل حوالي 4.8% من إجمالي المعروض المتداول. تزامن هذا الاستحواذ مع زيادة في نشاط إعادة شراء الأسهم بهدف تعزيز عوائد المساهمين.
يعتزم بنك سبيربنك، أكبر بنك في روسيا، إطلاق بنية تحتية لتداول العملات المشفرة ومستودع رقمي بحلول ديسمبر 2026 لتسهيل عمليات التجارة الخارجية. يتزامن هذا التوسع مع إجراءات قانونية صارمة، حيث احتجزت السلطات الروسية مؤسس شركة تعدين العملات المشفرة 'بيت ريفر' بتهمة الاحتيال. بالإضافة إلى ذلك، فرضت روسيا حظراً على تعدين العملات المشفرة في موسكو وعدة مناطق أخرى حتى عام 2032 بسبب مخاوف تتعلق بنقص إمدادات الطاقة.
أدرج الاتحاد الأوروبي منصة تداول العملات الرقمية HTX ضمن أحدث حزمة من العقوبات المتعلقة بروسيا في 24 يوليو. تمت إضافة HTX ومنصات تشفير أخرى إلى قائمة العقوبات في 25 يوليو كجزء من الإجراءات الموسعة. وبموجب هذا القرار، سيتم حظر جميع المعاملات مع المنصات المدرجة اعتباراً من 23 أغسطس 2026.
قامت شركة Smarter Web البريطانية ببيع كامل حيازتها من عملة البيتكوين (BTC) لسداد أداة دين قابلة للتحويل قبل أسبوعين من موعد استحقاقها. شملت العملية بيع 177.89 بيتكوين بمتوسط سعر 65,762 دولاراً لتغطية السداد المبكر للسندات. أدت عملية البيع هذه إلى انخفاض سعر البيتكوين بنسبة 0.65%، ليهبط السعر إلى ما دون مستوى 65,400 دولار.
شهدت صناديق الاستثمار المتداولة للبيتكوين تدفقات نقدية تقترب من مليار دولار خلال الأيام الستة الماضية، مما دفع السعر لاختبار مستوى مقاومة رئيسي عند 66,000 دولار. يشير التحليل الفني إلى إشارة 'شراء' أسبوعية نشطة طالما ظل السعر فوق 60,000 دولار، مع إمكانية وصوله إلى 74,000 دولار في حال كسر المقاومة. ومع ذلك، تبرز مخاوف جديدة بشأن ارتفاع أسعار النفط وتأثيرها على قرارات الفيدرالي الأمريكي بشأن أسعار الفائدة، مما قد يحد من المكاسب على المدى الطويل.
تواجه إيثريوم ضغوطًا بيعية بعد فشلها في اختراق مستوى المقاومة عند 1,917 دولارًا، حيث تزامن ذلك مع وصول السعر إلى النطاق العلوي لمؤشر بولينجر باند وتوقف زخم مؤشر MACD. تشهد السوق حاليًا تصفية للمراكز مع تراجع العقود المفتوحة، مما يعزز التوقعات بتراجع السعر نحو مستوى 1,850 دولارًا. كما تظهر المؤشرات الفنية حالة من التشبع الشرائي مع وجود مجموعة من مستويات المقاومة الإضافية بين 1,948 و1,975 دولارًا.
شهدت عملة XRP ارتفاعاً بنسبة 4% عقب حصول شركة ريبل على الموافقة الكاملة بموجب إطار عمل MiCA في الاتحاد الأوروبي. يتم تداول العملة حالياً حول مستوى 1.13 دولار مع تزايد الاهتمام المفتوح بعقود XRP الآجلة على منصة بينانس ليصل إلى 440 مليوناً. تزامنت هذه التحركات السعرية مع تقارير حول جهود وساطة تهدف لوقف التوترات بين الولايات المتحدة وإيران لمدة 10 أيام لإحياء مناقشات مذكرة التفاهم.
أعلنت شركة جالاكسي ديجيتال عن التزامها بمبلغ يصل إلى 5 ملايين دولار لدعم المبادرات الرامية إلى حماية شبكة البيتكوين من تهديدات الحوسبة الكمومية. تأتي هذه الخطوة استجابةً للتحذيرات من أن 'يوم الحوسبة الكمومية' قد يحل بحلول عام 2030، مما قد يعرض معايير التشفير الحالية للخطر. أطلقت الشركة 'مبادرة جاهزية البيتكوين للحوسبة الكمومية' وفتحت باب تقديم الطلبات للحصول على المنح بشكل فوري لتعزيز أمن الشبكة.
شهدت عملة إيثريوم ارتفاعاً ملحوظاً حيث يتم تداولها حالياً بالقرب من مستوى 1,865 دولاراً، متجاوزة مستوى المقاومة السابق عند 1,800 دولار. يأتي هذا الصعود مدعوماً بتدفقات نقدية إلى صناديق الاستثمار المتداولة (ETFs) تجاوزت حاجز 100 مليون دولار. ومنذ القاع المسجل في يونيو عند 1,505 دولار، شكل السعر نمطاً من القمم والقيعان الصاعدة، مع تحول تركيز السوق الآن نحو حاجز 2,000 دولار.
تقدمت مورغان ستانلي بطلبات رسمية لإدراج صناديق استثمار متداولة (ETFs) لكل من سولانا وإيثريوم في بورصة NYSE Arca، وتتميز هذه الصناديق برسوم منخفضة ومكافآت رهانات مباشرة للمستثمرين. وبالتزامن مع ذلك، أطلقت مجموعة SBI اليابانية صندوق استثمار مرمّز على شبكة سولانا. وفي 24 يوليو، حصلت مورغان ستانلي على الموافقة النهائية وبدأت في تقديم الوثائق اللازمة لهيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية لتسهيل عملية الإطلاق والتداول.
