Ambea تزيد أسهمها 8,641,622 سهمًا بعد قبول 97.99% من عرض Humana
الحقائق الرئيسية
رفعت Ambea عدد أسهمها وأصواتها بمقدار 8,641,622، وزاد رأس مالها المسجل بنحو 256,384.649282 كرونة سويدية، بعد إصدار أسهم جديدة لتسليمها إلى مساهمي Humana الذين قبلوا عرض الاستحواذ. وقالت الشركة في إعلانها إن الإصدارين نُفذا في 1 و15 أكتوبر 2026، بموجب تفويض الجمعية العامة السنوية الصادر في 12 مايو. وبلغ إجمالي أسهم Ambea وأصواتها 89,026,046، ورأس مالها المسجل 2,641,276.322967 كرونة، وفق بيانات الشركة في 30 أكتوبر. وجاءت الزيادة بعد قبول العرض بشأن 46,564,851 سهمًا في Humana، بما يعادل 97.99% من أسهمها وأصواتها القائمة. وبذلك كان الإصدار مقابلًا عينيًا من أسهم Humana، يتيح الوفاء بمقابل العرض للمساهمين، لا تمويلًا نقديًا جديدًا للاستحواذ.
عرضت Ambea على مساهمي Humana مبلغ 20 كرونة نقدًا و0.305 سهمًا من Ambea وأداة حقوق قيمة مشروطة واحدة عن كل سهم في Humana. واستُخدمت أسهم Ambea الجديدة لتسليم الجزء السهمي من المقابل لمن قبلوا العرض. وكانت الجمعية العامة قد منحت الشركة التفويض اللازم قبل تنفيذ الإصدارين بنحو خمسة أشهر. وقال الرئيس التنفيذي لـAmbea إن دعم المساهمين أتاح للشركة «جمع شركتين متكاملتين في مجال الرعاية». ويضع هذا المقابل النقدي والسهمي وأداة الحقوق المشروطة شروط العرض في سياق الزيادة التي طرأت على رأس مال Ambea وعدد أسهمها.
وسّعت فترة القبول المنتهية في 14 أكتوبر قاعدة المساهمين المشاركين، إذ قُبل العرض خلالها بشأن 3,398,150 سهمًا إضافيًا في Humana، تمثل نحو 7.20% من الأسهم والأصوات القائمة. وكانت Ambea قد أعلنت في 1 أكتوبر أن العرض أصبح غير مشروط بعد قبول 43,166,701 سهمًا، بما يعادل نحو 90.84% من الأسهم والأصوات. وارتفع بذلك إجمالي القبول المعلن لاحقًا إلى 46,564,851 سهمًا، أو 97.99%. وتظهر المقارنة بين المرحلتين أن فترة القبول الممددة أضافت حصة جديدة إلى الأسهم التي قُبل العرض بشأنها قبل إعلان النتيجة النهائية. وارتفع عدد أسهم Ambea من 87,989,610 قبل الإصدار المرتبط بالفترة الممددة إلى 89,026,046 بعده.
وكان الإصدار الأول المرتبط بالعرض قد أدى إلى تخفيف نسبته نحو 8.6% من إجمالي أسهم Ambea وأصواتها، بحسب إعلان الشركة عن إتمام المرحلة الأولى. أما الزيادة المعلنة في نهاية أكتوبر فتشمل الإصدارين معًا، وترفع إجمالي الأسهم إلى 89,026,046. وبحسب وثيقة العرض، كان من المتوقع أن تسجل الشركتان معًا مبيعات تقارب 26,050 مليون كرونة سويدية وأرباحًا معدلة قبل الفوائد والضرائب والإطفاء بنحو 2,013 مليون كرونة في السنة المالية 2025، قبل احتساب التعديلات والتكاليف وأوجه التآزر. وقدرت Ambea وفورات سنوية قبل الضرائب بنحو 120 مليون كرونة عند استقرارها، مع توقع بلوغ الأثر الكامل في السنة الثانية بعد إتمام العرض. وتوفر هذه التقديرات خلفية مالية لحجم المجموعة التي تسعى Ambea إلى بنائها عبر الصفقة.
وتتضمن خطة الصفقة، وفق وثيقة العرض، اعتزام Ambea بيع نشاط المساعدة الشخصية في السويد التابع لـHumana بعد إتمام العرض، بهدف جعل منصة الرعاية الإسكندنافية أكثر تركيزًا. وقدرت الشركة تكاليف الصفقة بنحو 90 مليون كرونة في 2026، إلى جانب تكاليف لمرة واحدة لتحقيق التآزر بنحو 150 مليون كرونة، يُتوقع إنفاق معظمها خلال 12 إلى 15 شهرًا من إتمام العرض. كما توقعت أن تعزز الصفقة الأرباح المعدلة للسهم في أول سنة مالية كاملة بعد إتمامها، مع زيادة هذا الأثر لاحقًا. وتظل هذه البنود جزءًا من التوقعات المعلنة للصفقة، إلى جانب خطة بيع النشاط وتقديرات الوفورات. وفي الربع الأول من 2026، ارتفعت نسبة إشغال الطاقة التشغيلية لدى Humana وتحسنت ربحيتها في السويد من 4.3% في الفترة السابقة إلى 4.6%.
وبعد وصول القبول إلى 97.99%، بدأت Ambea إجراءات الاسترداد الإجباري للأسهم المتبقية في Humana. كما طلب مجلس إدارة Humana شطب أسهم الشركة من Nasdaq Stockholm، وحدد 27 أكتوبر 2026 آخر يوم تداول لها في البورصة. ويأتي ذلك بعد تنفيذ الإصدارين في 1 و15 أكتوبر، اللذين زادا عدد أسهم Ambea وأصواتها ورأس مالها المسجل. ومن المقرر أن تنشر Ambea تقريرها المرحلي عن الربع الثالث في 4 نوفمبر 2026، بعد أيام من إعلان إجمالي الأسهم ورأس المال. وسيعرض التقرير المقبل نتائج الشركة للفترة التي شملت تنفيذ الإصدارين واستكمال مراحل العرض المعلنة.