500 مليون دولار قيمة صكوك بنك الشارقة الإسلامي المدرجة في ناسداك دبي
الحقائق الرئيسية
أدرج بنك الشارقة الإسلامي صكوكاً بقيمة 500 مليون دولار في ناسداك دبي في 29 أكتوبر 2026، وفق إعلان البورصة. وجاء الإصدار لأجل خمس سنوات، بمعدل ربح قدره 5.850%، على أن يستحق في سبتمبر 2031. وقالت ناسداك دبي إن دفتر الطلبات بلغ 1.3 مليار دولار، بما يعادل تغطية قدرها 2.6 مرة حجم الإصدار. كما أُدرجت الصكوك في يورونكست دبلن، إلى جانب ناسداك دبي. ويضع حجم الطلبات والتسعير الإصدار في صدارة تفاصيل الإدراج الجديد، فيما يتيح الإدراج المزدوج وجود الصكوك في السوقين المذكورتين.
سُعّرت الصكوك بعلاوة 105 نقاط أساس فوق سندات الخزانة الأمريكية لأجل خمس سنوات، بحسب ناسداك دبي. وحصل الإصدار على تصنيف A- من S&P Global Ratings. وتجمع شروطه بين الأجل البالغ خمس سنوات ومعدل الربح البالغ 5.850% والاستحقاق في سبتمبر 2031. ووصف إعلان البورصة الصكوك بأنها senior unsecured، أي من الفئة الممتازة غير المضمونة. ويقدم التصنيف والعلاوة المرجعية تفصيلين إضافيين عن الإصدار إلى جانب قيمة دفتر الطلبات.
وقال البنك إن إدراج الصكوك يدعم تنويع مصادر التمويل لديه، ويرتبط بتلبية احتياجات العملاء المتغيرة. ويعكس هذا التوجه اعتماد البنك على سوق الصكوك ضمن مصادر التمويل التي أشار إليها في بيانه. وبحسب ناسداك دبي، سبق للبنك إدراج 11 إصداراً من الصكوك في البورصة، بإجمالي 5.5 مليارات دولار حتى تاريخ الإعلان. ويضع ذلك الإصدار الجديد ضمن سجل البنك في سوق الصكوك المدرجة في ناسداك دبي. كما يتيح هذا السجل مقارنة الإصدار الحالي بإصدارات البنك السابقة، من دون تغيير بيانات الإصدار الجديد أو شروطه.
وفي يوليو 2024، رحبت ناسداك دبي بإدراج صكوك سابقة لبنك الشارقة الإسلامي بقيمة 500 مليون دولار. وجذبت تلك الصكوك طلبات بقيمة 1.5 مليار دولار، أي تغطية بلغت ثلاثة أضعاف، وفق إعلان البورصة آنذاك. وكان إصدار 2024 يستحق في 2029، بحسب الإعلان نفسه. أما الإصدار الجديد فتبلغ طلباته 1.3 مليار دولار مقابل 500 مليون دولار، وتصل تغطيته إلى 2.6 مرة. وتوفر المقارنة بين الإصدارين السابق والحالي صورة عن الطلب المسجل لكل منهما، مع اختلاف تواريخ الاستحقاق ونسب التغطية.
وبلغت قيمة الصكوك القائمة المدرجة في ناسداك دبي 98.2 مليار دولار في 29 أكتوبر 2026، ضمن إجمالي إدراجات دين قائمة بقيمة 144.6 مليار دولار، بحسب البورصة. ويأتي ذلك في سوق تتجاوز فيه قيمة الصكوك القائمة قيمة الإصدار الجديد بفارق كبير. وفي سياق السياسة النقدية الأمريكية، قال الاحتياطي الفيدرالي إن النشاط الاقتصادي يتوسع بوتيرة قوية وإن التضخم ما زال مرتفعاً. وأضافت لجنة السوق المفتوحة أنها تحتاج إلى مزيد من المعلومات لتحديد موقف السياسة النقدية المناسب. ومن المقرر عقد اجتماعها التالي في 8 و9 ديسمبر 2026، ويرتبط الاجتماع بمواد التوقعات الاقتصادية.