flyExclusive تحدد تسوية اندماج بقيمة 1,544,575 سهماً إضافياً لمساهمي SpinCo
الحقائق الرئيسية
حددت flyExclusive في إفصاح قدمته إلى هيئة الأوراق المالية والبورصات الأميركية في 28 أكتوبر سعر الشراء النهائي بعد إتمام استحواذها على أصول معينة من Jet.AI في 13 يوليو. وقالت الشركة إن التسوية ستمنح المساهمين السابقين في SpinCo أسهماً إضافية من الفئة A، بوصفها المقابل النهائي للاندماج. ويبلغ إجمالي الأسهم المتوقع إصدارها 1,544,575 سهماً، تشمل أسهماً احتُجزت في احتياطي التسوية وزيادة إضافية. ومن المتوقع أن يتم الإصدار في 30 أكتوبر. وتُقفل هذه الخطوة حساب المقابل بعد تحديد سعر الشراء النهائي، وتوضح عدد الأسهم التي ستؤول إلى مستحقيها.
سيحصل أصحاب أسهم SpinCo على 0.789094 سهم إضافي من الفئة A في flyExclusive عن كل سهم SpinCo جرى تبادله. وكان هؤلاء قد حصلوا عند سريان الاندماج على 2.900218 سهم من flyExclusive مقابل كل سهم SpinCo. وبذلك تأتي الأسهم الجديدة فوق المقابل الذي وُزع عند إتمام الصفقة، وتُحسب على أساس حيازة أسهم SpinCo التي جرى تبادلها. وقالت flyExclusive إن إجمالي المقابل الإضافي المتوقع يتكون من 1,419,224 سهماً كانت محتجزة احتياطياً، و125,351 سهماً إضافياً. ويجمع هذا الحساب الأسهم المحجوزة والزيادة الجديدة في إصدار واحد يبلغ 1,544,575 سهماً.
جاءت التسوية بعد توزيع أسهم SpinCo على مساهمي Jet.AI المسجلين في 6 يوليو، إذ استحق كل منهم سهماً واحداً من SpinCo عن كل سهم يملكه في Jet.AI. واكتمل التوزيع والاندماج في 13 يوليو، مع احتفاظ المساهمين بأسهم Jet.AI القائمة. وبعد التوزيع، تحولت أسهم SpinCo إلى حق في مقابل الاندماج مع flyExclusive. وتربط هذه الآلية الأسهم الإضافية بمساهمي SpinCo الذين دخلوا الصفقة عبر التوزيع، لا بحاملي أسهم flyExclusive عموماً. وبهذا تتصل التسوية النهائية بترتيب التوزيع والاندماج الذي أنشأ حق المساهمين السابقين في المقابل.
شملت الأصول التي انتقلت إلى flyExclusive أعضاء Jet Card، وطائرتين من طراز HondaJet، وطائرة Citation CJ4. كما تضمنت الصفقة ثلاثة مواعيد مستقبلية لتسليم طائرات Citation CJ3 في 2027، بقيمة تقارب 4.1 مليون دولار. وانتقلت كذلك أوراق مالية بقيمة تقارب 6.1 مليون دولار، إلى جانب 5.3 مليون دولار نقداً. وتوضح هذه الأصول أن الصفقة شملت عمليات وأصولاً في قطاع الطيران الخاص إلى جانب النقد والأوراق المالية. وتأتي تسوية الأسهم بعد إتمام هذا النقل وتحديد سعر الشراء النهائي.
ذكرت flyExclusive أن الأسهم المخصصة للمقابل الإضافي سُجلت بموجب بيان التسجيل على النموذج S-4، وحصلت على موافقة الإدراج في NYSE American. كما قالت إن إصدار المقابل الإضافي لا يؤثر في حاملي أسهمها الآخرين، ولا يتطلب منهم اتخاذ أي إجراء. ولن تصدر الشركة كسوراً من الأسهم؛ إذ ستجمع الكسور وتقربها إلى أقرب سهم كامل، ثم تبيعها في عملية مجمعة وتوزع الحصيلة تناسبياً على المساهمين السابقين. وتحدد هذه الإجراءات كيفية التعامل مع الاستحقاقات الفردية التي لا تنتج عدداً صحيحاً من الأسهم. أما موعد الإصدار المتوقع للمقابل الإضافي فهو 30 أكتوبر 2026.
على صعيد التداول، أغلق سهم Jet.AI، المدرج بالرمز JTAI، عند 0.9247 دولار في 27 أكتوبر، وفق بيانات EL7. وفي نتائج الربع الثاني، أعلنت flyExclusive إيرادات قياسية بلغت 111.1 مليون دولار، بزيادة 22% على أساس سنوي رغم تشغيل عدد طائرات أقل بنسبة 6% عن الفترة المقارنة. وبلغت الأرباح المعدلة قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك 4.2 مليون دولار، مقارنة بخسارة قدرها 5.2 مليون دولار قبل عام. وقال الرئيس التنفيذي جيم سيغريف إن نموذج التشغيل أُعيد بناؤه، وإن الشركة أصبحت مربحة، وإن التركيز بات على إثبات قدرتها على تحقيق أرباح أكبر مع التوسع. وكانت الشركة قد توقعت أرباحاً معدلة قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك بين 5 و7 ملايين دولار في الربع الثالث، وهو ما كان سيشكل رابع ربع إيجابي متتالٍ إذا تحقق.