كريتيكال ميتالز تحدد مبادلة الاستحواذ على يوروبيان ليثيوم عند 0.045 سهم
الحقائق الرئيسية
حددت كريتيكال ميتالز نسبة مبادلة الأسهم في الاستحواذ المقترح على يوروبيان ليثيوم عند 0.045 سهم جديد لكل سهم في الشركة المستهدفة، بحسب بيان للشركة بشأن مقابل الصفقة. وقالت إن استحقاق هذا المقابل يظل مشروطاً بتنفيذ مخطط الأسهم، مع مراعاة التقريب عند احتساب الأسهم المستحقة للمساهمين. ويشمل نطاق الاستحواذ جميع الأسهم المصدرة وجميع الخيارات المدرجة ليوروبيان ليثيوم، من خلال مخطط للأسهم وآخر للخيارات. ويُسدد المقابل في المخططين بإصدار أسهم عادية جديدة في كريتيكال ميتالز، وفق بيانها بشأن تقدم إجراءات الاندماج. وتتغير قيمة مقابل الاستحواذ تبعاً لسعر سهم كريتيكال ميتالز وسعر صرف الدولار الأسترالي مقابل الدولار الأميركي. وتستخدم آلية تحديد نسبة المبادلة سعراً مرجعياً يخضع لحد أدنى يبلغ 8.00 دولارات أميركية وحد أعلى يبلغ 16.00 دولاراً أميركياً.
وتأتي النسبة المحددة بعد تعديل شروط المبادلة التي كانت تقوم سابقاً على مقابل ثابت يبلغ 0.035 سهم جديد من كريتيكال ميتالز لكل سهم في يوروبيان ليثيوم. واستبدلت الشركة تلك النسبة الثابتة بآلية متغيرة ضمن حدود محددة، بحسب بيانها الخاص بتحديث شروط الاستحواذ المقترح. وقالت إن الغرض من التعديل هو تقاسم أثر تحركات سعر سهمها بين حملة الأوراق المالية لدى الطرفين. وأوضحت أن الآلية تستهدف أن تكون تلك الآثار «موزعة بصورة عادلة بين حملة الأوراق المالية لدى الطرفين». وكانت كريتيكال ميتالز قد وقعت اتفاق تنفيذ مخطط ملزماً للاستحواذ على يوروبيان ليثيوم في 18 مايو 2026، وفق إفصاح قدمته إلى هيئة الأوراق المالية والبورصات الأميركية.
وتستند الصفقة إلى علاقة ملكية قائمة بالفعل بين الشركتين، إذ كانت يوروبيان ليثيوم تمتلك نحو 31% من الأسهم القائمة لكريتيكال ميتالز عند إعلان الاتفاق الملزم، بحسب بيان الشركة آنذاك. وعلى مستوى الأصول، تملك كريتيكال ميتالز حصة تبلغ 92.5% في تانبريز، وفق تقريرها السنوي المقدم إلى هيئة الأوراق المالية والبورصات الأميركية. وتملك يوروبيان ليثيوم الحصة المتبقية البالغة 7.5%، ما يجعل الاستحواذ المقترح يجمع حصتي الطرفين تحت ملكية المجموعة إذا اكتمل. وفي الخلفية المالية للمقترح، قالت كريتيكال ميتالز عند إعلانه إن الرصيد النقدي ليوروبيان ليثيوم بلغ نحو 306 ملايين دولار أسترالي في 31 مارس 2026. ويعود هذا الرصيد إلى الفترة السابقة لتوقيع الاتفاق الملزم، ضمن الخلفية المتعلقة بتعزيز السيولة المتوقع من الاستحواذ.
وعلى صعيد الإجراءات، وصف مايك هانسون، عضو مجلس إدارة كريتيكال ميتالز ورئيس اللجنة الخاصة بالصفقة، أوامر المحكمة وتسجيل كتيب المخطط بأنهما «محطتان مهمتان تنقلان الصفقة إلى مراحلها النهائية». ويظل التنفيذ مشروطاً بموافقة المحكمة واستيفاء الشروط المتبقية أو التنازل عنها، وفق الجدول الذي أعلنته الشركة. وتتوقع يوروبيان ليثيوم إعلان المقابل النهائي للخيارات المدرجة في نحو 28 أكتوبر 2026، لتحديد استحقاقات حملة الخيارات إلى جانب المقابل المحدد للأسهم. ويستهدف الجدول المعلن تنفيذ مخططي الأسهم والخيارات في نوفمبر 2026. وكانت الشركة قد استهدفت سابقاً تنفيذ الصفقة خلال سبتمبر 2026، قبل انتقال الموعد المستهدف إلى نوفمبر. وإذا اكتملت الصفقة، ستصبح يوروبيان ليثيوم شركة تابعة مملوكة بالكامل لكريتيكال ميتالز. وسيُشطب إدراج يوروبيان ليثيوم من البورصة الأسترالية، وفق ما ورد في التقرير السنوي لكريتيكال ميتالز بشأن نتائج إتمام الاستحواذ.